Chef Boyardeeは、レトルト缶詰や電子レンジ対応製品を提供し、アメリカの快適な食事の象徴として世代を超えて親しまれている即席食品分野の支配的な存在です。同ブランドの歴史は100年以上にさかのぼり、料理革新者のHector Boiardiが1900年代初頭にイタリアからアメリカに渡り、家族の食事の取り方を革新したことに端を発します。シンプルでアクセスしやすいレシピを家庭向けに設計した製品ラインは、ビーフラビオリ、スパゲッティ＆ミートボール、ミニラビオリ、ビーフアロニなどのベストセラーを通じて、長年にわたり消費者の忠誠心を育んできました。
Chef Boyardeeの商品の流通は、現在、米国内のスーパーマーケットチェーン、大型小売店、ディスカウントストアに及び、カナダやプエルトリコでも確固たる市場ポジションを築いています。ミルトン工場には約500人の従業員が勤務しており、Hometownの既存の製造拠点にシームレスに統合される予定です。
Brynwood Partners、Chef BoyardeeをHometown Food Companyの所有下に置く歴史的な取引を完了
2025年5月1日に発表された画期的な取引で、Brynwood Partnersはポートフォリオ企業のHometown Food Companyを通じて、$600 百万ドルの契約により伝説的なChef Boyardeeブランドの支配権を獲得する位置付けをしました。(NYSE: CAG)。この契約には、ペンシルバニア州ミルトンにある82万平方フィートの製造工場と、Chef Boyardee事業ラインに関連するすべてのサポート業務および資産が含まれます。この取引の完了は、米国当局からの標準的な規制承認に依存し、2025年春の後半に予定されています。
伝統的なアメリカブランドが新たな方向性を模索
Chef Boyardeeは、レトルト缶詰や電子レンジ対応製品を提供し、アメリカの快適な食事の象徴として世代を超えて親しまれている即席食品分野の支配的な存在です。同ブランドの歴史は100年以上にさかのぼり、料理革新者のHector Boiardiが1900年代初頭にイタリアからアメリカに渡り、家族の食事の取り方を革新したことに端を発します。シンプルでアクセスしやすいレシピを家庭向けに設計した製品ラインは、ビーフラビオリ、スパゲッティ＆ミートボール、ミニラビオリ、ビーフアロニなどのベストセラーを通じて、長年にわたり消費者の忠誠心を育んできました。
Chef Boyardeeの商品の流通は、現在、米国内のスーパーマーケットチェーン、大型小売店、ディスカウントストアに及び、カナダやプエルトリコでも確固たる市場ポジションを築いています。ミルトン工場には約500人の従業員が勤務しており、Hometownの既存の製造拠点にシームレスに統合される予定です。
Hometown Food Companyの拡大戦略
Brynwood Partnersは2018年にHometown Food Companyを設立し、伝統的な消費者ブランドの統合プラットフォームとしました。最初のポートフォリオ取得では、The J.M. Smucker Companyからピルズベリーの棚持ちベーキングソリューション、ハングリージャックのパンケーキミックスとシロップ、マルタホワイト、ホワイトリリーのブランドの米国流通権を獲得しました。その後の成長施策には、2019年にThe Hain Celestial GroupからArrowhead Millsを買収、2022年にDe Wafelbakkersの事業と合併、2023年にSovos BrandsからBirch Bendersを購入が含まれます。
Chef Boyardeeの統合により、Hometown Food Companyの規模は年間売上高が16億ドルを超えるまで拡大し、北東部、中西部、南中部、南東部の4地域にわたる製造拠点を支える約1,500人の従業員とともに、事業を展開します。
戦略的買収に関するリーダーの見解
Brynwood Partnersの会長兼CEOを務めるHenk Hartongは、次のように述べました。「これはBrynwoodの40年以上の歴史の中で最も大規模な買収です。Chef Boyardeeは、私たちがHometownで追求する大切な世代を超えたブランドのカテゴリーの一例です。Hometown設立以来、ポートフォリオの範囲をほぼ倍増させており、現代的なブランド管理戦略がChef Boyardeeを再活性化し、新興の製品カテゴリーへの迅速な拡大を可能にすると確信しています。」
Hometown Food Companyの社長兼最高経営責任者のTom Polkeは、次のように付け加えました。「Chef Boyardeeの機会は、この重要なカテゴリーでの我々の地位を強化します。運営はシカゴの本社から指揮し、Conagraとの協力のもと、スムーズな引き継ぎを行うことを期待しています。」
Brynwoodのポートフォリオ全体の構造
Hometown Food Company以外にも、Brynwood PartnersはHarvest Hill Beverage Company、Carolina Beverage Group、Great Kitchens Food Company、West Madison Foods、Miracapo Pizza Companyを監督しています。Chef Boyardeeの取引により、Brynwoodの国内20拠点の製造能力はさらに拡大し、約5,500人の雇用を生み出し、年間売上高は37億ドル超となります。シカゴ周辺には、Brynwoodのポートフォリオ企業が運営する6つの製造拠点があります。
この買収は、Brynwood Partnersが専門的な企業カーブアウト投資家としての地位をさらに強化するものです。同社は40年以上にわたり、20以上の異なる企業から60以上のブランド買収を手掛けてきました。
Brynwood Partnersについて
コネチカット州グリニッジに本拠を置くBrynwood Partnersは、1984年以来、北米の中堅企業の支配権を重視した運営に積極的に関与するプライベートエクイティ投資家です。同社は、消費者向けセクター内の非コアブランド資産の取得に特化しています。現在の運用資産は23億ドル超で、国内外の年金基金、多様化ファンドプラットフォーム、教育基金、慈善団体、大規模なファミリーオフィス、機関投資金融機関から資金を調達しています。