O Fundo de Riqueza Soberana da Arábia Saudita emitirá a primeira dívida em dólares desde a guerra com o Irã

Goldman Sachs relata que, em 7 de maio, o Fundo de Investimento Público da Arábia Saudita está emitindo vários títulos de dívida em dólares, demonstrando que os emissores da região do Golfo estão retornando ao mercado aberto após a turbulência causada pelo conflito na Irã. Fontes familiarizadas com o assunto revelaram que esse fundo soberano está emitindo títulos de referência em dólares com vencimentos de 3, 7 e 30 anos, com uma orientação inicial de preço 130 a 170 pontos base acima dos títulos do Tesouro dos Estados Unidos, e que os termos finais devem ser divulgados ainda na noite de quinta-feira. Essa emissão ocorre em um momento de tentativa de reinício do mercado primário no Oriente Médio. Anteriormente, o Banco Nacional dos Emirados Árabes Unidos concluiu recentemente uma transação adicional de títulos de capital de nível 1 (AT1), e o First Abu Dhabi Bank também realizou uma emissão de títulos islâmicos na quarta-feira, marcando uma mudança no mercado, que anteriormente tinha os emissores recorrendo principalmente ao financiamento por canais de private equity durante o aumento da incerteza geopolítica. A emissão do Fundo de Investimento Público da Arábia Saudita fornecerá uma nova avaliação da disposição de risco dos investidores em ativos de longo prazo na região do Golfo, especialmente na categoria de 30 anos, e ajudará a restabelecer uma referência de preço para os tomadores de empréstimos regionais após semanas de atividade de syndicação de crédito fraca. (East News)