Fannie Mae, Freddie Mac adotam pontuação de crédito alternativa

À medida que as pressões econômicas continuam a excluir muitos compradores em potencial da aquisição de imóveis, Fannie Mae e Freddie Mac estão recorrendo a novos modelos de pontuação de crédito na tentativa de ampliar o acesso às hipotecas.

As duas agências — que garantem a maioria das hipotecas nos EUA — agora aceitarão empréstimos avaliados usando o modelo VantageScore 4.0, que incorpora dados como pagamentos de aluguel e utilidades além das informações tradicionais de crédito. O objetivo é melhorar o acesso às hipotecas, aumentar a acessibilidade e promover um mercado imobiliário mais competitivo.

No entanto, os mesmos desafios econômicos que dificultaram a compra de imóveis também tornam imperativo avaliar com precisão a capacidade de crédito para proteger tanto os consumidores quanto os credores. A mudança de um modelo comprovado levanta questões sobre os riscos potenciais nos próximos anos.

“Os scores FICO estabelecem o padrão ouro para pontuação de crédito, e seu modelo nos EUA tem sido utilizado em todas as classes de garantias ao consumidor,” disse Brian Riley, Diretor de Crédito e Co-Chefe de Pagamentos na Javelin Strategy & Research. “Ele foi testado em recessões e ambientes de recuperação por mais de 40 anos.”

“Os credores confiam no score FICO para gerenciar riscos de ponta a ponta,” ele disse. “Esses scores são usados no momento da aquisição, como uma ferramenta de gestão de crédito, uma ferramenta de retenção e até mesmo através dos mercados de capitais para securitizações de ativos. É um fato constante, mais de 90% dos credores de cartão de crédito dependem do Score FICO.”

Ampliando o Acesso à Propriedade de Imóveis

Embora a importância dos scores de crédito não tenha sido amplamente contestada, alguns credores ajustaram a forma como os interpretam. Por exemplo, Fannie Mae e Freddie Mac reduziram seu requisito mínimo de score de crédito médio de 620 para certas compras de imóveis e refinanciamentos.

A intenção é ampliar o acesso à propriedade para mutuários com históricos de crédito limitados e apoiar candidatos “quase aprovados” — aqueles com renda suficiente ou reservas de caixa cujos scores de crédito ficam logo abaixo do limite de 620.

O Melhor de Ambos os Mundos

Embora haja amplo consenso de que os desafios no mercado imobiliário persistem, facilitar os padrões de empréstimo também traz riscos se não for cuidadosamente gerenciado. Como resultado, uma abordagem combinada — unindo a pontuação de crédito tradicional com dados mais atuais sobre pagamentos e comportamento de dívida — é cada vez mais vista como essencial.

“FICO Score 10T é uma ilustração de como o FICO mantém seu modelo de pontuação icônico relevante, já que a indústria de hipotecas exige ferramentas que abram acesso a mutuários que podem estar na margem,” disse Riley. “O modelo inclui dados de tendência, como pagamentos de aluguel e utilidades, o que ajudará os emissores a ampliar o acesso enquanto mantém o score de crédito como uma ferramenta altamente preditiva de gerenciamento de risco.”