A DeFi Dev Corp. garante financiamento com a venda de notas conversíveis de $112,5M, visando comprar SOL

A DeFi Development Corp. precificou uma oferta privada de notas sêniores conversíveis no valor de 112,5 milhões de dólares com vencimento em 2030, principalmente para adquirir tokens solana ( SOL).

$112.5M Preços de Oferta para Notas Conversíveis da DeFi Dev Corp.

As notas de 5,5%, vendidas a compradores institucionais qualificados, têm um preço de conversão inicial de $23,11 por ação. De acordo com o comunicado da empresa, isso representa um prémio de 10% sobre o preço de fecho das ações ordinárias da empresa de $21,01 em 1 de julho. A taxa de conversão é de 43,2694 ações por $1.000 de capital nominal da nota. Os compradores iniciais têm uma opção de 7 dias para comprar até $25 milhões em mais notas, com o fecho previsto para 8 de julho.

A DeFi Development Corp. explicou na quarta-feira que os rendimentos líquidos estão estimados em 108,1 milhões de dólares, podendo aumentar para 132,2 milhões de dólares se a opção for totalmente exercida. Aproximadamente 75,6 milhões de dólares financiarão uma transação de compra de ações a prazo pré-pago relacionada à oferta. Os fundos restantes são destinados a fins corporativos gerais, incluindo a aquisição de solana (SOL).

As notas vencem em 1 de julho de 2030, pagando juros semestralmente a partir de janeiro de 2026. As condições de conversão aplicam-se antes de julho de 2030, após o qual são convertíveis livremente até ao vencimento. A empresa pode resgatar as notas a partir de julho de 2026 se as suas ações forem negociadas a um preço suficientemente elevado. Os detentores ganham direitos de recompra em caso de certas alterações fundamentais.

Simultaneamente, a empresa entrou em uma transação de antecipação pré-paga de $75,6 milhões com um comprador inicial. Isso facilita a cobertura para os investidores de notas através de acordos derivados com a contraparte.

As atividades de cobertura relacionadas ao pré-pago e notas podem impactar o preço das ações da empresa e a dinâmica de conversão. A contraparte pode ajustar suas posições de hedge a qualquer momento antes do vencimento, potencialmente afetando o valor recebido pelos detentores de notas na conversão.