China intensifica a fiscalização fiscal! 9400 mil milhões de fundos em fuga estão sob observação, dívida fiscal de março divulgada publicamente

A China intensifica os esforços para tributar ativos no estrangeiro não declarados, a fim de compensar o défice orçamental. A análise de big data exige a auto-declaração de rendimentos offshore de 2022 a 2024. Nos 11 meses anteriores a 2025, a saída de capitais quentes atingiu 940 mil milhões de dólares. A partir de março, os incumpridores terão os nomes divulgados publicamente através da mídia. PwC afirma que o volume de consultas aumentou quatro vezes, e a tecnologia de IA torna a fiscalização mais precisa.

A teia de fiscalização de big data e as armadilhas da auto-declaração

A China está a reforçar a tributação de uma grande quantidade de ativos no estrangeiro não declarados pelos seus cidadãos, tentando preencher o crescente défice orçamental. Esta “teia” utiliza métodos de “big data” de governos locais de Pequim a Shenzhen para investigar infratores. Eles exigem que cada vez mais pessoas declarem por conta própria quaisquer rendimentos offshore de 2022 a 2024. Esta iniciativa gerou uma grande procura por aconselhamento fiscal e gestão de património, além de causar ansiedade sobre quanto devem realmente declarar.

Tom, que trabalha numa empresa de tecnologia em Pequim, foi contactado pelos fiscais locais em agosto do ano passado. Para sua surpresa, eles solicitaram que ele calculasse o valor do imposto devido: 20% sobre ganhos de capital e dividendos, acrescidos de juros de mora. No final, pagou mais de 100 mil yuan (cerca de 14 mil dólares) e transferiu os 2 milhões de yuan que tinha investido em ações de Hong Kong através de canais mais “regulares”. Ainda assim, ele pondera como lidar com os seus ativos de quase 30 mil dólares em ações nos EUA. Tom afirma: “Isto é simplesmente absurdo. Eles nem sequer sabem quanto deveriam ser.”

Este modelo de “auto-declaração” transfere totalmente o ónus da prova para o contribuinte. Segundo fontes próximas, a auto-declaração, como método mais moderado e substituto de inspeções formais, era geralmente usada para empresas, não para indivíduos com problemas de conformidade. Normalmente, é emitida por instruções administrativas, com o objetivo de incentivar a correção e alertar para a conformidade. Em contrapartida, os EUA incentivam os contribuintes a revelarem voluntariamente qualquer irregularidade, para reduzir o risco de processos criminais.

Jeff, um investidor freelancer em Hangzhou, afirmou que, quando recebeu a notificação das autoridades fiscais no ano passado, já estava preparado. Antes, um amigo em Xangai já tinha sido contactado. Este investidor de 40 anos também calculou por conta própria os impostos devidos, pagando cerca de 20 mil yuan em dividendos de ações nos EUA e juros de depósitos offshore. Embora as autoridades ainda estejam a tentar determinar a escala das posições no estrangeiro, ele não espera que os métodos se tornem menos precisos. Jeff comenta: “Se no ano passado as ferramentas deles eram apenas uma lâmina cega, este ano já se transformaram numa lâmina afiada.”

As três principais estratégias de rastreamento na fiscalização de big data

Partilha de informações CRS: adesão às normas de declaração conjunta desde 2018, com troca automática de informações entre instituições financeiras globais

Monitorização de fluxos de capitais transfronteiriços: rastreamento completo de transferências bancárias, Alipay, WeChat e outros canais de transações internacionais

Comparação de dados com IA: análise lógica de despesas com imóveis, veículos, educação dos filhos e rendimentos declarados

Segundo um documento visto pela Bloomberg, os investidores agora são obrigados a declarar detalhadamente os seus rendimentos e investimentos financeiros no estrangeiro, calcular os impostos não pagos de 2022 a 2024, e assumir responsabilidade legal pelo conteúdo enviado às autoridades fiscais. Quem não pagar a tempo enfrentará maior pressão em março: uma nova norma entrará em vigor, permitindo às autoridades expor publicamente os devedores de impostos através de meios de comunicação.

Pressão social e riscos de retroatividade na divulgação pública em março

Quem não pagar a tempo enfrentará maior pressão em março: uma nova norma entrará em vigor, permitindo às autoridades expor publicamente os devedores de impostos através de meios de comunicação. Esta ameaça de “morte social” tem forte efeito dissuasor na sociedade chinesa. Uma vez que o nome e o montante de dívida sejam divulgados, não só a reputação do indivíduo será afetada, mas também o seu desenvolvimento profissional, educação dos filhos, parcerias comerciais e outros aspetos.

A escala dos investimentos no estrangeiro é difícil de calcular. Um índice elaborado pela Bloomberg Industry Research indica que, apenas nos 11 meses anteriores a 2025, a saída de capitais quentes atingiu cerca de 940 mil milhões de dólares. Esta tendência pode tornar 2025 o segundo maior ano de saída de capitais desde que as estatísticas começaram, em 2006. Por trás deste número colossal, é difícil determinar quanto é investimento legal, quanto é transferência de ativos ou quanto envolve evasão fiscal.

Esta operação de fiscalização já mostrou alguns resultados preliminares. Dados oficiais indicam que, nos 11 meses anteriores, a receita do imposto de renda pessoal na China aumentou 11,5% em relação a 2024, atingindo um recorde de 1,47 triliões de yuan. Contudo, com a forte queda na receita de alienação de terrenos a continuar a prejudicar o tesouro, a receita fiscal geral nos primeiros 11 meses caiu 0,2% em relação ao ano anterior. Esta pressão financeira, aliada à necessidade de conter a dívida dos governos locais, levou a uma redução do apoio fiscal à economia.

Jane Cheung, sócia do escritório de Xangai da PwC (Shenzhen), afirmou: “Para rastrear e lembrar individualmente cada contribuinte, é preciso investir muitos recursos, por isso, no passado, era quase impossível de fazer. Mas agora, com o auxílio de tecnologias de IA, é muito mais fácil para as autoridades obterem informações relevantes e enviarem alertas aos contribuintes. Assim, isto tornará-se uma tendência de longo prazo.”

Cheung acrescenta que, em comparação com anos anteriores, a sua divisão registou um aumento de quatro vezes na consulta mensal de clientes de alto património nos últimos meses. Quanto a ela própria, quase todos os dias surgem novos clientes; para lidar com o aumento de consultas, ela também prolongou o horário de trabalho. Alan Jia, fundador do escritório de family office Jupiter em Hong Kong, também afirmou que tem observado um aumento contínuo na procura de aconselhamento nos últimos meses. Ele comenta: “Muitos clientes estão confusos e nervosos, porque não sabem quanto devem pagar de impostos ou como remediar a situação.”

Hoje, a questão é se a China também irá retroagir a 2018 — ano em que aderiu às normas de declaração conjunta (CRS), um sistema global de partilha de informações para combater a evasão fiscal. Retroagir a 2018 significaria que todos os rendimentos de ativos no estrangeiro dos últimos 8 anos poderiam ser tributados, um número astronómico.