Коефіцієнт Шарпа Bitcoin стає негативним, але історія каже, що цей етап може бути важливим | Bitcoinist.com

Довірений редакційний контент, перевірений провідними галузевими експертами та досвідченими редакторами. Реклама Зі зменшенням цінової динаміки Bitcoin і його вартостю, що все ще залишається нижче за $90 000, багато ключових метрик та індикаторів починають входити у негативну зону в цьому новому році. Одним із головних показників, що став негативним на початку року, є коефіцієнт Шарпа BTC, який оцінює рівень ризику основного криптовалютного активу.

Рідка можливість низького ризику Bitcoin з’явилася

Поточна волатильність ускладнює цінову динаміку Bitcoin, незважаючи на кілька спроб підвищення, що тримають актив нижче за $100 000. Хоча ринок Bitcoin здається вразливим на перший погляд, більш детальний аналіз з урахуванням ризик-скоригованих доходів відкриває більш складну картину.

Читайте також: Очікується велика рухливість Bitcoin? Ведмеді BTC швидко нарощують довгі позиціїDarkfost, експерт ринку та автор CryptoQuant, дослідив показники ризику BTC через коефіцієнт Шарпа, виявивши суттєвий зсув на ринку. За словами Darkfost, це інструмент для оцінки ризику на основі волатильності та доходності активу. Порівнюючи ці дві змінні, аналітики можуть визначити періоди, коли експозиція є більш або менш ризикованою.

Після аналізу коефіцієнта Шарпа експерт повідомив, що цей показник перейшов у негативну зону після падіння до -0,5, що зазвичай трапляється під час періодів ринкового стресу або переходу. Як видно з графіка, опублікованого Darkfost, цей показник зараз наближається до історичного мінімуму ризику.

Source: Графік від Darkfost на XЗазвичай, коли коефіцієнт Шарпа падає до низьких рівнів, це супроводжується періодами високого ризику. Однак це означає, що доходи для Bitcoin були низькими, оскільки він за своєю природою волатильний. Іншими словами, інвестори зазнали серії збитків, тоді як волатильність залишається високою.

Цей зсув може бути ознакою слабкості у динаміці ринку Bitcoin. Однак він наближає Bitcoin до зон, які історично асоціювалися з меншим ризиком зниження та довгостроковими можливостями.

Darkfost підкреслив, що найкращі можливості для Bitcoin зазвичай з’являються після того, як збитки вже були реалізовані, а корекція посилена волатильністю. Тренд веде до значних зменшень і негативних доходів.

З цієї причини негативний коефіцієнт Шарпа, такий як поточне падіння до -0,5, може свідчити про вигідну можливість для Bitcoin. У минулому найкращі можливості для покупки з’являлися, коли цей коефіцієнт досягав надзвичайно низької зони ризику, що позначена на графіку.

Чи зараз довгострокові тримачі купують більше BTC?

Звіт від Axel Adler Jr., дослідника та автора, показує, що довгострокові тримачі Bitcoin демонструють стійкість, незважаючи на поточні коливання цін. Аналіз Adler зосереджений на метриці тиску розподілу LTH BTC, яка зазнала ключового зсуву, що може вплинути на траєкторію ринку.

Читайте також: Ветерани інвестори Bitcoin тримаються міцно, оскільки активність на продаж зменшується – кінець розподілу? Дані свідчать, що індекс тиску розподілу LTH знизився до -1.628, що означає, що метрика перейшла у зону накопичення. Цей зсув вказує на мінімальний тиск на продаж від довгострокових тримачів BTC, що свідчить про відновлену впевненість у перспективах активу.

Зараз середньодобові витрати LTH на Bitcoin становлять 221 BTC, що є одним із найнижчих рівнів за кілька місяців. Darkfost також зазначив коефіцієнт прибутковості витрачених виходів (SOPR), який становить 1.13, підтверджуючи, що тримачі BTC залишаються у прибуткових рівнях. З цими ключовими метриками на критичних рівнях структура ринку здається сприятливою.

BTC торгується за $89 067 на 1D графіку | Джерело: BTCUSDT на Tradingview.comГоловне зображення з Pixabay, графік з Tradingview.com Редакційний процес для bitcoinist зосереджений на наданні ретельно дослідженого, точного та неупередженого контенту. Ми дотримуємося строгих стандартів джерел, і кожна сторінка проходить ретельну перевірку нашою командою провідних експертів з технологій та досвідчених редакторів. Цей процес забезпечує цілісність, актуальність і цінність нашого контенту для наших читачів.