Cổ phiếu trả cổ tức lợi nhuận cao đáng giữ lâu dài: Ba REIT dẫn đầu con đường

Tại sao Cổ phiếu Lợi tức Cổ tức vượt trội hơn

Nghiên cứu từ Ned Davis Research và Hartford Funds cho thấy rằng cổ phiếu trả cổ tức trong S&P 500 đã mang lại lợi nhuận gấp hơn hai lần so với các cổ phiếu không trả cổ tức trong năm thập kỷ qua. Tuy nhiên, những người chiến thắng thực sự là các công ty liên tục tăng cổ tức của mình. Trong số các phương tiện tăng trưởng cổ tức đáng tin cậy nhất là các quỹ đầu tư bất động sản (REITs), đặc biệt phù hợp cho các nhà đầu tư tìm kiếm dòng thu nhập thụ động ổn định dài hạn.

Ba nhà đầu tư nổi bật trong lĩnh vực lợi tức cổ tức

Realty Income: Nhà Quý Tộc Cổ Tức

Realty Income (NYSE: O) đứng thứ sáu thế giới về REIT với thành tích ấn tượng. Công ty sở hữu hơn 15.000 bất động sản trong các lĩnh vực bán lẻ, công nghiệp và giải trí trên khắp Hoa Kỳ và Châu Âu. Điều làm nên sự khác biệt của Realty Income là phương pháp tiếp cận kỷ luật đối với tăng trưởng cổ tức—công ty đã tăng cổ tức trong 112 quý liên tiếp.

Sự nhất quán này mang lại kết quả rõ ràng. Trong 30 năm qua, Realty Income đã tăng cổ tức với tốc độ lãi kép trung bình 4,2%, góp phần vào tổng lợi nhuận trung bình hàng năm 13,7% cho các cổ đông dài hạn. Hiện tại, công ty cung cấp lợi tức cổ tức 5,7%. Chiến lược đầu tư của họ tập trung vào các bất động sản cho thuê dài hạn, nơi người thuê chịu các chi phí vận hành, tạo ra dòng tiền cực kỳ ổn định. Với thị trường tiềm năng ước tính $14 nghìn tỷ đô la trong lĩnh vực bất động sản cho thuê dài hạn toàn cầu và bảng cân đối kế toán vững chắc, Realty Income có vẻ đã sẵn sàng để tiếp tục tăng cổ tức.

Extra Space Storage: Tăng trưởng Cổ tức Mạnh mẽ

Extra Space Storage (NYSE: EXR) là nhà chơi lớn nhất trong lĩnh vực REIT kho lưu trữ tự quản lý, chiếm 15,3% thị trường Hoa Kỳ. Công ty vận hành hoặc quản lý gần 4.200 bất động sản với tổng diện tích cho thuê hơn 322 triệu feet vuông. Mô hình đa dạng của họ—sở hữu 48% trực tiếp, giữ 11% qua các liên doanh, và quản lý 41%—tạo ra nhiều nguồn doanh thu.

Hành trình tăng trưởng cổ tức của họ đặc biệt ấn tượng: Extra Space Storage đã tăng cổ tức hơn 110% trong thập kỷ qua. Hiện tại, lợi tức cổ tức của họ vượt quá 6%. Chiến lược mua lại của công ty—bao gồm cả việc mua $15 tỷ đô la của Life Storage vào năm 2023—cung cấp các yếu tố thúc đẩy tăng trưởng bổ sung. Trong hơn 20 năm, Extra Space Storage đã mang lại tổng lợi nhuận hơn 2.400%, xếp thứ ba trong tất cả các REIT. Bảng cân đối vững chắc và nền tảng cho vay cầu nối dành cho các nhà phát triển giúp họ có vị thế tốt để duy trì tăng trưởng cổ tức.

Rexford Industrial Realty: Tiềm năng tăng trưởng cao

Rexford Industrial Realty (NYSE: REXR) tập trung hoàn toàn vào thị trường công nghiệp miền Nam California, vận hành 420 bất động sản với diện tích 51 triệu feet vuông. Nguồn cung hạn chế và nhu cầu mạnh mẽ của miền Nam California tạo ra các điều kiện kinh tế hấp dẫn cho chủ sở hữu bất động sản. Các hợp đồng thuê gần đây trung bình cao hơn 23,9% so với các mức trước đó, với mức tăng trưởng thuê hàng năm 3,6%—các chỉ số này thúc đẩy sự mở rộng cổ tức.

Trong 5 năm qua, Rexford đã tăng cổ tức với tốc độ lãi kép 15% ấn tượng. Lợi tức hiện tại là 4,2%. Với việc tiếp tục đầu tư vào tái phát triển và các thương vụ mua lại chiến lược, cùng với các yếu tố thuận lợi về cấu trúc trong thị trường công nghiệp khu vực, công ty có vẻ đã sẵn sàng duy trì đà tăng trưởng của mình.

So sánh bức tranh lợi tức cổ tức

Mỗi trong ba cổ phiếu cổ tức này đều có những lợi thế riêng biệt. Realty Income ưu tiên sự nhất quán và đa dạng hóa với danh mục quốc gia và quốc tế. Extra Space Storage nhấn mạnh tăng trưởng mạnh mẽ thông qua các thương vụ mua lại chiến lược và đòn bẩy hoạt động. Rexford Industrial hướng tới tiếp xúc tăng trưởng cao thông qua cách tiếp cận thị trường chuyên biệt, tập trung.

Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm cổ phiếu lợi tức cổ tức đáng tin cậy để giữ mãi mãi, các REIT ở cấp độ này đã chứng minh khả năng vừa tăng trưởng lợi nhuận vừa tăng cổ tức cho cổ đông. Lịch sử dài lâu về tăng trưởng cổ tức, vị thế thị trường mạnh mẽ và bảng cân đối như pháo đài khiến chúng trở thành những ứng cử viên hấp dẫn để xây dựng danh mục thu nhập thụ động suốt đời.