Cách đòn bẩy giúp tăng lợi nhuận trong giao dịch tiền điện tử

Bản chất của đòn bẩy tín dụng trong hai từ

Đòn bẩy tài chính là một công cụ tài chính cho phép nhà giao dịch mở các vị thế lớn hơn vốn của chính mình. Nhờ vào cơ chế này, bạn có thể bắt đầu giao dịch với một khoản tiền gửi ban đầu nhỏ, sử dụng vốn vay cho các giao dịch lớn hơn.

Trên thực tế, điều này trông như sau: với 100 đô la trong tài khoản, bạn có thể mở một vị thế trị giá $1000 nhờ vào đòn bẩy 10 lần. Trên một số nền tảng, tỷ lệ đòn bẩy có thể đạt 1:100, điều này có nghĩa là có thể tăng kích thước vị thế gấp 100 lần.

Nơi áp dụng đòn bẩy tài chính

Trong giao dịch tiền điện tử, đòn bẩy được sử dụng theo hai cách chính:

Giao dịch ký quỹ — bạn vay các tài sản tiền điện tử hoặc stablecoin trực tiếp để giao dịch trên thị trường giao ngay.

Giao dịch hợp đồng tương lai - bạn làm việc với các hợp đồng không có thời hạn, nơi đòn bẩy được tích hợp vào cơ chế của hợp đồng. Trong trường hợp này, bạn không nắm giữ tài sản mà sử dụng nguyên tắc bù trừ lẫn nhau giữa các vị thế dài và ngắn.

Hệ thống ký quỹ hoạt động như thế nào

Để bắt đầu giao dịch với đòn bẩy, trước tiên bạn cần nạp tiền vào tài khoản giao dịch. Số tiền này được sử dụng làm đặt cọc hoặc thế chấp.

Tiền ký quỹ ban đầu

Ký quỹ ban đầu là số tiền tối thiểu bạn phải nộp để mở vị trí. Số tiền này phụ thuộc vào tỷ lệ đòn bẩy mà bạn chọn.

Giả sử bạn muốn mở một vị trí trên $1000 bằng bitcoin (BTC) với đòn bẩy 10x:

• Số tiền đặt cọc cần thiết = $1000 ÷ 10 = $100

Nếu chọn đòn bẩy 20x:

• Số tiền ký quỹ cần thiết = $1000 ÷ 20 = $50

Cần nhớ rằng: đòn bẩy cao yêu cầu ít tài sản thế chấp hơn, nhưng làm tăng đáng kể rủi ro thanh lý.

Margin hỗ trợ

Sau khi mở vị thế, bạn cần duy trì mức tối thiểu của số dư trong tài khoản — đây gọi là margine hỗ trợ. Nếu thua lỗ của bạn gia tăng và số dư giảm xuống dưới ngưỡng này, sàn giao dịch sẽ gửi cho bạn lời gọi margin — yêu cầu nạp tiền vào tài khoản.

Sự khác biệt rất đơn giản:

• Biên độ ban đầu — điều kiện để mở vị trí
• Margin duy trì — điều kiện để giữ vị thế mở

Ví dụ thực tiễn về giao dịch với đòn bẩy

Kịch bản tăng ( vị thế dài )

Giả sử:

• Bạn mở một vị thế dài trên BTC với kích thước $10,000
• Sử dụng đòn bẩy 10x ( ký quỹ $1,000)
• Giá hiện tại của BTC là $40,000

Nếu giá tăng 20% lên $48,000:

• Vị trí của bạn đã tăng lên $2,000
• Lợi nhuận: $2,000 (trừ phí nền tảng)
• Đây là gấp 20 lần lợi nhuận $100 so với việc mua BTC trị giá $1,000 thông thường

Nhưng nếu giá giảm 20% xuống $32,000:

• Vị trí của bạn đã mất $2,000
• Vị trí bị thanh lý, vì ký quỹ của bạn chỉ là $1,000
• Ngay cả sự sụt giảm chỉ 10% cũng có thể dẫn đến việc thanh lý tùy thuộc vào các tham số của nền tảng.

Kịch bản giảm ( vị thế ngắn )

Bạn vay 0.25 BTC với giá $40,000 ( tổng cộng $10,000) và bán với đòn bẩy 10x ( ký quỹ $1,000).

Nếu giá giảm 20% xuống $32,000:

• Bạn mua lại 0.25 BTC với giá $8,000
• Lợi nhuận: $2,000 (trừ phí)

Nếu giá tăng 20% lên $48,000:

• Bạn cần thêm $2,000 để mua lại 0.25 BTC với giá $12,000
• Khi số dư giảm xuống dưới $1,000, vị trí sẽ bị thanh lý

Tại sao cần có đòn bẩy tín dụng

Đòn bẩy cho phép các nhà giao dịch:

1. Tăng lợi nhuận tiềm năng — một sự thay đổi giá nhỏ mang lại doanh thu đáng kể
2. Tối ưu hóa vốn — thay vì đóng băng một số tiền lớn trong một vị trí, bạn có thể giữ đòn bẩy 4x và sử dụng số tiền giải phóng để staking, các vị trí khác hoặc cung cấp thanh khoản trong DeFi.

Tuy nhiên, những lợi thế này không thể tách rời khỏi rủi ro.

Quản lý rủi ro: làm thế nào để không mất tất cả

Quy tắc chính: ít đòn bẩy hơn — ít nguy hiểm hơn

Tỷ lệ đòn bẩy cao đòi hỏi sự chính xác. Chuyển động giá ngay cả 1% với đòn bẩy 100x có thể tiêu hủy toàn bộ tài sản ký quỹ. Do đó, nhiều nền tảng giới hạn tỷ lệ đòn bẩy tối đa cho người mới.

Sử dụng lệnh bảo vệ

Dừng lỗ - sẽ tự động đóng vị thế thua lỗ khi đạt đến một mức giá nhất định. Giúp ngăn chặn tổn thất nếu thị trường di chuyển ngược lại với bạn.

Chốt lời — sẽ ghi nhận lợi nhuận khi nó đạt đến mức mục tiêu.

Theo dõi tỷ lệ ký quỹ tự động

Đừng chỉ dựa vào lệnh gọi ký quỹ. Hãy liên tục theo dõi tình trạng tài khoản của bạn và mức ký quỹ hỗ trợ. Điều này đặc biệt quan trọng trên thị trường tiền điện tử biến động.

Giao dịch chỉ với tài sản tự do

Không bao giờ vay tiền để giao dịch ký quỹ. Chỉ sử dụng những khoản tiền mà việc mất mát sẽ không ảnh hưởng đến cuộc sống của bạn.

Những điểm chính về đòn bẩy tín dụng

Đòn bẩy là một công cụ mạnh mẽ có thể tăng gấp nhiều lần cả lợi nhuận lẫn thua lỗ. Trong sự biến động của thị trường tiền điện tử, đòn bẩy cao thường dẫn đến việc thanh lý nhanh chóng các vị thế.

Trước khi sử dụng đòn bẩy:

• ✓ Hiểu rõ về cơ chế của nền tảng
• ✓ Thực hành trên tài khoản demo hoặc với đòn bẩy tối thiểu
• ✓ Đặt lệnh dừng lỗ cho mỗi vị trí
• ✓ Bắt đầu với đòn bẩy thấp (2x-5x) và chỉ sau đó hãy chuyển sang cao hơn
• ✓ Hãy nhớ: tiền điện tử có tính biến động, rủi ro mất vốn rất cao

Giao dịch với đòn bẩy đòi hỏi kinh nghiệm, kỷ luật và kiểm soát rủi ro liên tục. Nó không phù hợp với những người mới bắt đầu mà không có sự chuẩn bị thích hợp.