φ = 1.618... Hằng số kỳ diệu, điều khiển các thị trường

Cuộc tranh luận trên các sàn tài chính: huyền thoại hay quy luật?

Trong suốt những thập kỷ qua, có một cuộc thảo luận sôi nổi trong giới trader và nhà phân tích về một quy luật toán học. Đó là một tỷ lệ mà một số người gọi là chìa khóa phổ quát để hiểu các chuyển động của thị trường. Những người ủng hộ cho rằng các đợt điều chỉnh và đảo chiều giá của tài sản có xu hướng quay về các mức nhất định, được cho là đã được lập trình sẵn trong chính cấu trúc của các thị trường. Ngược lại, các nhà phê bình cho rằng đây là một sự suy đoán, một nỗ lực để tìm ra quy luật trong khi chỉ có ngẫu nhiên. Tuy nhiên, phương pháp dựa trên ý tưởng này vẫn đang được nhiều người tham gia thị trường sử dụng.

Nguồn gốc của nó: toán học gặp gỡ thiên nhiên

Hằng số, được ký hiệu bằng chữ cái Hy Lạp φ, xấp xỉ bằng 1,6180339887. Con số này thu hút sự chú ý của các chuyên gia trong nhiều thế kỷ nhờ vào những đặc tính toán học đặc biệt của nó. Tỷ lệ được xác định bằng công thức đơn giản: tỷ lệ của tổng hai đại lượng với đại lượng lớn hơn bằng tỷ lệ của đại lượng lớn hơn với đại lượng nhỏ hơn. Hoặc dưới dạng phương trình: φ = (a + b) / a = a / b.

Thú vị là, sự trừu tượng toán học này luôn hiện diện trong thế giới xung quanh chúng ta. Chúng ta có thể phát hiện ra nó trong cách sắp xếp hạt hướng dương, trong những vòng xoáy của vỏ sò, trong sự phân nhánh của thân cây và thậm chí trong tỷ lệ của khuôn mặt con người. Có vẻ như các kiến trúc sư và nghệ sĩ cổ đại đã cảm nhận một cách trực giác về sự hài hòa này: nó hiện diện trong tỷ lệ của Đền Parthenon và trong bản vẽ “Người Vitruvius” của Leonardo da Vinci.

Các nhà giao dịch tiền điện tử áp dụng ý tưởng này như thế nào

Trên các thị trường tài sản kỹ thuật số, các nhà phân tích kỹ thuật tích cực sử dụng các nguyên tắc của tỷ lệ toán học này. Họ nghiên cứu cẩn thận các biểu đồ dao động giá để tìm kiếm các mẫu hình tương ứng với các mức độ nhất định. Theo họ, những mức này đóng vai trò là khu vực hỗ trợ và kháng cự, giúp xác định các điểm vào và ra tối ưu khỏi các vị thế.

Việc áp dụng trong phân tích tiền điện tử, tuy nhiên, vẫn là một chủ đề gây tranh cãi trong khoa học. Một số nhà giao dịch thề với hiệu quả của phương pháp này, trong khi những người khác thấy nó chỉ là sự phản chiếu của mong muốn lên thực tế. Mặc dù có nhiều tranh cãi, nhưng sự quan tâm đến công cụ này trong hệ sinh thái tài sản kỹ thuật số vẫn không hề giảm.

Dãy số Fibonacci: cây cầu giữa toán học và giao dịch

Việc hiện thực hóa ý tưởng trong giao dịch diễn ra thông qua công cụ kỹ thuật, được gọi là các mức phục hồi, xuất phát từ chuỗi Fibonacci. Chuỗi số này, trong đó mỗi số là tổng của hai số trước đó, có một đặc tính đáng kinh ngạc: tỷ lệ giữa các thành viên liền kề trong chuỗi tiến gần đến φ.

Các mức phần trăm nhận được từ chuỗi này — đặc biệt là 61,8% — lý thuyết chỉ ra các sự đảo chiều có thể xảy ra của giá. Các nhà giao dịch sử dụng các mức này như là những mốc để lập kế hoạch chiến lược. Mốc 61,8% được coi là có ý nghĩa nhất nhờ sự liên kết chặt chẽ của nó với tỷ lệ vàng và các cơ sở toán học của nó. Cách tiếp cận này cho phép các thành viên trong thị trường cố gắng biến lý thuyết trừu tượng thành các quyết định giao dịch cụ thể, mặc dù kết quả vẫn là một vấn đề cần nghiên cứu thêm.

Sức hấp dẫn đối với các nhà đầu tư

Sự kết hợp giữa các nguyên tắc toán học và phân tích thị trường thu hút các nhà giao dịch bằng lời hứa về sự hợp lý trong điều kiện không chắc chắn. Những tỷ lệ hài hòa, xuất hiện trong tự nhiên và nghệ thuật cổ điển, khiến nhiều người nghĩ rằng các thị trường tài chính tuân theo những quy luật tương tự. Niềm tin này, cho dù có được chứng minh hoàn toàn hay không, ảnh hưởng đến hành vi của các thành viên trên thị trường và do đó, ảnh hưởng đến chính các thị trường.

Kết luận: ngôn ngữ phổ quát của vũ trụ hay ảo tưởng đẹp?

Tỷ lệ vàng vẫn là một trong những ý tưởng hấp dẫn nhất trong khoa học và nghệ thuật. Sự biểu hiện của nó trong tự nhiên - từ vỏ sò đến cấu trúc của các thiên hà - khiến con người phải kinh ngạc. Trên các thị trường tài chính, bao gồm cả các sàn giao dịch tiền điện tử, khái niệm này đã tìm thấy những người ủng hộ, những người nhìn thấy trong nó sự phản ánh của các nguyên tắc thị trường sâu sắc. Chắc chắn rằng con số này tượng trưng cho sự hài hòa và trật tự xuyên suốt vũ trụ. Chỉ còn lại câu hỏi là mức độ mà sự hài hòa này xác định sự chuyển động của giá cả trên các sàn giao dịch.