Sportradar Hoàn tất Giao dịch Mua lại Chiến lược IMG ARENA với Cấu trúc Giao dịch $225 Triệu USD

Sportradar Group AG (NASDAQ: SRAD) đã thành công trong việc hoàn tất việc mua lại danh mục quyền cá cược thể thao toàn diện của IMG ARENA từ Endeavor Group Holdings và OB Global Holdings. Giao dịch này đánh dấu một bước mở rộng mang tính chuyển đổi về hạ tầng công nghệ và khả năng phân phối nội dung của công ty trong hệ sinh thái cá cược thể thao toàn cầu.

Cấu trúc Tài chính và Trao đổi Giá trị

Cấu trúc giao dịch thể hiện sự tinh vi trong kỹ thuật tài chính. Thay vì yêu cầu vốn upfront, Sportradar dự kiến sẽ nhận được $225 triệu đô la trong vòng hai năm, với khoảng $122 triệu đô la trực tiếp chuyển đến các chủ sở hữu quyền thể thao và khoảng $103 triệu đô la được trả cho chính Sportradar. Các khoản thanh toán này phụ thuộc vào các điều chỉnh giá mua tiêu chuẩn, tạo ra một cấu trúc khuyến khích phù hợp với hiệu suất. Cách tiếp cận độc đáo này dự kiến sẽ nâng cao biên lợi nhuận EBITDA điều chỉnh cũng như các chỉ số chuyển đổi dòng tiền tự do.

Quy mô Phủ sóng Nội dung Bất ngờ

Danh mục IMG ARENA mà công ty mua lại cung cấp phạm vi dữ liệu thể thao chưa từng có. Việc tích hợp bao gồm các mối quan hệ hợp tác chiến lược với hơn 70 chủ sở hữu quyền, tạo ra khoảng 38.000 sự kiện dữ liệu chính thức và 29.000 sự kiện phát trực tiếp thuộc 14 môn thể thao khác nhau trên sáu châu lục. Kết hợp với các hoạt động hiện tại của Sportradar, công ty hiện phủ sóng hơn một triệu trận đấu mỗi năm, định hình lại cơ cấu cạnh tranh của các nhà cung cấp dữ liệu thể thao.

Vị trí Chiến lược và Lợi thế Cạnh tranh

CEO Carsten Koerl nhấn mạnh rằng cột mốc này củng cố sự khác biệt của Sportradar như một nhà cung cấp công nghệ và nội dung hàng đầu trong các môn bóng đá, quần vợt, bóng rổ và các môn thể thao mới nổi. Việc mua lại cho phép công ty cung cấp trải nghiệm dữ liệu nâng cao trên nền tảng công nghệ mở rộng của mình, tiếp cận các liên đoàn thể thao, mạng lưới truyền thông, nền tảng tiêu dùng và nhà điều hành cá cược toàn cầu.

Bằng cách tích hợp quyền của IMG ARENA vào hạ tầng hiện có, Sportradar đạt được tăng trưởng doanh thu nhanh hơn trong khi duy trì hiệu quả hoạt động. Giao dịch này được thiết kế đặc biệt để thúc đẩy sự tiến bộ mạnh mẽ trong EBITDA điều chỉnh và mở rộng dòng tiền tự do mà không làm giảm chất lượng biên lợi nhuận.

Bối cảnh Thị trường và Ảnh hưởng Ngành

Sportradar là đối tác dữ liệu đáng tin cậy của các tổ chức thể thao hàng đầu như ATP, NBA, WNBA, NHL, MLB, MLS, PGA TOUR, UEFA, FIFA và các tổ chức bóng đá châu lục hàng đầu. Việc hợp nhất IMG ARENA củng cố vị thế hệ sinh thái này đồng thời cho phép đổi mới sản phẩm nâng cao trong lĩnh vực cá cược thể thao và truyền thông.

Hướng dẫn Tiếp theo và Lịch trình Thực hiện

Công ty kỳ vọng việc tích hợp các quyền này sẽ diễn ra suôn sẻ trong mạng lưới khách hàng và kênh phân phối đã thiết lập. Lịch trình thanh toán trong vòng 24 tháng cho phép tối ưu hóa doanh thu theo từng giai đoạn và loại bỏ các hạn chế vốn cấp tính thường thấy trong các hoạt động M&A truyền thống.

Việc mua lại này phản ánh luận điểm chiến lược của Sportradar: thống trị phân phối nội dung thể thao cao cấp để bảo vệ các rào cản cạnh tranh trong thị trường cá cược thể thao ngày càng tinh vi.