Con đường trở thành công ty đại chúng của LeddarTech: Cách một nhà tiên phong về hợp nhất cảm biến dự định mở rộng các giải pháp ADAS

LeddarTech, một công ty phần mềm ô tô có trụ sở tại Quebec, đã công bố kế hoạch niêm yết qua việc hợp nhất với Prospector Capital Corp., một SPAC được hậu thuẫn bởi các cựu giám đốc điều hành của Qualcomm. Thỏa thuận dự kiến sẽ hoàn tất trong Quý 4 năm 2023, định giá LeddarTech khoảng $348 triệu đô la và sẽ cung cấp cho công ty tối đa $66 triệu đô la tổng doanh thu để thúc đẩy mở rộng.

Cấu trúc Giao dịch Hợp nhất Doanh nghiệp

Giao dịch này kết hợp công nghệ phần mềm cảm biến tiên tiến của LeddarTech với vốn và tiếp cận thị trường của Prospector. Thực thể hợp nhất sẽ được niêm yết trên Nasdaq dưới mã LDTC. Tài khoản ủy thác của Prospector sẽ đóng góp khoảng $23 triệu đô la, trong khi thêm $43 triệu đô la đến từ một đợt phát hành riêng chuyển đổi liên quan đến nhà tài trợ của Prospector, FS Investors, cùng với các nhà đầu tư tổ chức Desjardins Capital và BDC Capital, cũng như chính phủ Quebec qua quỹ đầu tư Investissement Québec.

Thỏa thuận đã nhận được sự chấp thuận nhất trí của hội đồng quản trị từ cả LeddarTech và Prospector, với việc hoàn tất phụ thuộc vào các cuộc bỏ phiếu của cổ đông và các phê duyệt pháp lý từ Tòa án Tối cao Quebec.

Công nghệ và Vị trí Thị trường

LeddarTech đã dành hơn bảy năm phát triển kiến trúc cảm biến và cảm nhận cấp thấp cho các hệ thống hỗ trợ lái xe tiên tiến (ADAS) và các ứng dụng lái xe tự động. Công ty sở hữu một danh mục bằng sáng chế đáng kể — 150 bằng sáng chế đã nộp, trong đó 80 đã được cấp — bao gồm các công nghệ nền tảng trong lĩnh vực thu nhận tín hiệu, cảm nhận và hợp nhất cảm biến.

Điểm khác biệt của LeddarTech là phương pháp tiếp cận không phụ thuộc vào cảm biến và bộ xử lý cụ thể. Bằng cách hoạt động độc lập với các hệ sinh thái phần cứng cụ thể, giải pháp chỉ dựa trên phần mềm của công ty giảm chi phí hệ thống cho các Nhà sản xuất thiết bị gốc (OEMs) và các nhà cung cấp Tier 1-2, đồng thời nâng cao khả năng mở rộng hiệu suất từ các hệ thống ADAS cấp nhập môn đến cao cấp.

Cơ hội Thị trường và Dự báo Tăng trưởng

Thị trường phần mềm ADAS và lái xe tự động chiếm lĩnh thị trường phần mềm ô tô lớn nhất, với dự báo tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) là 11% đến năm 2030, khi thị trường dự kiến đạt $42 tỷ đô la. Cơ hội mở rộng này phản ánh xu hướng chuyển đổi nhanh chóng của ngành công nghiệp ô tô sang các phương tiện được định nghĩa bằng phần mềm và nhận thức ngày càng tăng rằng hợp nhất cảm biến cấp thấp giúp giảm cả độ phức tạp hệ thống và chi phí.

Chuyển đổi Lãnh đạo và Tầm nhìn Chiến lược

Charles Boulanger, người đã dẫn dắt LeddarTech từ năm 2013, sẽ chuyển sang vai trò cố vấn đặc biệt sau khi giao dịch hoàn tất. Frantz Saintellemy, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành của công ty, sẽ đảm nhận vị trí CEO. Saintellemy nhấn mạnh rằng sở thích của ngành đối với kiến trúc hợp nhất cảm biến cấp thấp phù hợp với vị trí chiến lược của công ty, đặc biệt khi các nhà sản xuất ô tô ngày càng ưu tiên giảm chi phí và nâng cao hiệu suất an toàn.

Derek Aberle, CEO của Prospector và cựu Chủ tịch Qualcomm, sẽ trở thành Chủ tịch hội đồng quản trị của LeddarTech. Aberle nhấn mạnh kinh nghiệm của mình trong việc chứng kiến các công ty công nghệ đột phá tạo ra giá trị lớn, định vị LeddarTech như một cơ hội tương tự.

Phân bổ Vốn và Ưu tiên Chiến lược

Số $66 triệu đô la doanh thu sẽ được hướng tới việc thương mại hóa các giải pháp phần mềm nhúng của LeddarTech, mở rộng danh mục sản phẩm và tăng cường mối quan hệ khách hàng. Công ty dự định tận dụng các nguồn lực này để thúc đẩy việc chấp nhận sản phẩm trong các nhà sản xuất ô tô và đẩy nhanh quá trình chuyển đổi từ vị trí người đi đầu sang vị trí dẫn đầu thị trường trong lĩnh vực phần mềm ADAS/AD thuần túy.

Hoạt động Toàn cầu và Trung tâm Đổi mới

Hoạt động từ trụ sở chính tại Quebec City cùng các trung tâm nghiên cứu và phát triển tại Montreal, Toronto và Tel Aviv, LeddarTech kết hợp hạ tầng vận hành Bắc Mỹ với chuyên môn kỹ thuật quốc tế. Mô hình R&D phân tán của công ty hỗ trợ phát triển bằng sáng chế trên nhiều khu vực pháp lý và bối cảnh thị trường.

Sự kết hợp giữa lợi thế người đi đầu sớm, bảo vệ bằng sáng chế đáng kể, dòng vốn chiến lược và lãnh đạo có kinh nghiệm giúp LeddarTech chiếm lĩnh thị phần đáng kể trong một lĩnh vực đang mở rộng. Khi ngành công nghiệp ô tô tiếp tục chuyển đổi số, các công ty cung cấp giải pháp phần mềm cảm nhận khác biệt, tiết kiệm chi phí như LeddarTech có khả năng đóng vai trò ngày càng quan trọng trong phát triển các phương tiện thế hệ mới.