Hiểu cách nhìn nhận nội ngoại bảng: Phá vỡ sức mua bán ngắn hạn từ dữ liệu bảng giá

Là một nhà đầu tư chứng khoán, sau khi mở phần mềm đọc thị trường, chắc chắn bạn sẽ thấy các con số “đĩa trong” và “đĩa ngoài”. Nhưng nhiều người chỉ đơn giản là không biết chúng đại diện cho điều gì, chứ đừng nói đến cách dựa vào chúng Làm thế nào để bạn nhìn vào các đĩa bên trong và bên ngoài? để đánh giá xu hướng thị trường. Trên thực tế, hai dữ liệu này có thể giúp bạn nhanh chóng nắm bắt xu hướng vốn, xác định ý định chính và thậm chí phát hiện ra bẫy “đột phá giả”. Hôm nay, tôi sẽ đưa bạn từ đầu để tìm hiểu cách thực sự hiểu sức mua và bán của thị trường.

Tại sao bạn nên nhìn vào đĩa bên trong và bên ngoài? Trước tiên, hãy hiểu “mua chủ động” và “bán chủ động”

Chuyên sâu Làm thế nào để bạn nhìn vào các đĩa bên trong và bên ngoài? Trước đây, cần phải hiểu một logic cốt lõi: giao dịch chứng khoán không diễn ra một cách thụ động mà được xác định bởi “ai chủ động”.

Có hai loại nhà sản xuất trên thị trường:

• Người bán: Tôi hy vọng sẽ tăng giá và đặt “giá hoa hồng” và những người khác mua
• Người mua: Tôi hy vọng sẽ hạ giá và bán nó với “giá hoa hồng” và những người khác

Khi giá cổ phiếu được “giao dịch theo giá mua hoa hồng”, đồng nghĩa với việc người bán không có kiên nhẫn chờ đợi, mà chủ động đáp ứng yêu cầu giá thấp của người mua, và giao dịch này được ghi nhận là Đĩa bên trong。 Sự vội vã của người bán để thực hiện một động thái cho thấy thị trường đang giảm.

Ngược lại, khi giá cổ phiếu được “giao dịch theo giá hoa hồng”, người mua thiếu kiên nhẫn hơn và sẵn sàng chấp nhận giao dịch trực tiếp với giá cao, được ghi nhận là Đĩa ngoài。 Điều này thường phản ánh tâm lý mua mạnh trên thị trường.

Ví dụ: Giả sử TSMC liệt kê “hoa hồng mua 1160 nhân dân tệ / 1415 tờ” và “hoa hồng bán 1165 nhân dân tệ / 281 cổ phiếu”. Nhà đầu tư bán ngay 50 cổ phiếu tại 1160, là thị trường nội bộ; Nếu ai đó ngay lập tức mua 30 cổ phiếu ở mức 1165, đó là thị trường bên ngoài.

Báo giá năm bậc: Bước đầu tiên để hiểu thị trường

Hầu hết các nhà đầu tư nhìn thấy năm ưu đãi thoạt nhìn khi họ mở APP, nhưng không nhiều người thực sự hiểu nó.

Năm báo giá là để hiển thị năm giá mua hàng đầu và năm giá bán hàng đầu trên thị trường trong thời gian thực. Bên trái là Mua năm bánh răng(chủ yếu là màu xanh lá cây), đại diện cho năm lệnh mua có giá thầu cao nhất hiện tại; Bên phải làBán năm bánh răng(chủ yếu là màu đỏ), đại diện cho năm lệnh bán có giá thầu thấp nhất.

Ví dụ: mua một cho thấy “203,5 nhân dân tệ / 971 cổ phiếu”, có nghĩa là số lượng cổ phiếu cao nhất trên thị trường sẵn sàng mua với giá 203,5 nhân dân tệ; bán một cho thấy “204,0 nhân dân tệ / 350 cổ phiếu”, là số lượng cổ phiếu thấp nhất sẵn sàng bán với giá 204,0 nhân dân tệ.

Bạn cần chú ý: Năm báo giá chỉ hiển thị các lệnh đang chờ xử lý và không có gì đảm bảo rằng chúng sẽ được thực hiện và lệnh có thể bị hủy bất cứ lúc nào. Đây cũng là phương pháp phổ biến được lực lượng chính sử dụng để tạo ra các tín hiệu sai.

Tính toán và áp dụng tỷ lệ đĩa trong và ngoài

Nếu bạn muốn đo lường sức mua và bán bằng các con số, bạn cần nhìn vào Tỷ lệ đĩa bên trong và bên ngoài。 Công thức rất đơn giản:

Tỷ lệ giao dịch nội bộ và bên ngoài = khối lượng giao dịch nội bộ ÷ khối lượng giao dịch bên ngoài

• Tỷ lệ > 1: Khối lượng nội bộ vượt quá khối lượng bên ngoài, người bán mạnh và thị trường giảm giá
• Tỷ lệ < 1: Khối lượng bên ngoài vượt quá khối lượng bên trong, người mua mạnh và thị trường lớn
• Tỷ lệ cược = 1: Lực mua và bán bằng nhau, thị trường bế tắc và thiếu tín hiệu rõ ràng

Nhưng đây chỉ là một phán đoán cơ bản. Thực sự Làm thế nào để bạn nhìn vào các đĩa bên trong và bên ngoài? Bí quyết là phân tích xu hướng giá cổ phiếu, khối lượng giao dịch và cấu trúc thị trường cùng nhau:

Tín hiệu sức khỏe：

• Thị trường bên ngoài > thị trường nội bộ và giá cổ phiếu tăng, khối lượng giao dịch được khuếch đại→ Người mua chủ động đẩy lên, và phe bò mạnh mẽ
• Thị trường nội bộ > thị trường bên ngoài và giá cổ phiếu giảm, khối lượng giao dịch được khuếch đại → Người bán chủ động giao hàng và bán mạnh

Cờ đỏ：

• Bên ngoài > bên trong, nhưng giá cổ phiếu đi ngang hoặc giảm, khối lượng giao dịch biến động → Cảnh giác với việc “kéo dài”, lực lượng chính có thể là treo lệnh mua cao để lôi kéo nhà đầu tư nhỏ lẻ mua, nhưng lại bí mật bán ra
• Thị trường trong > ngoài nhưng giá cổ phiếu tăng và khối lượng giao dịch không ổn định → Cảnh giác với “lôi kéo ngắn hạn”, lực lượng chính có thể cố tình đặt lệnh mua để dụ dỗ nhà đầu tư bán lẻ, nhưng thực tế họ đang âm thầm tích lũy tiền

Vùng hỗ trợ và vùng áp suất: Các ứng dụng nâng cao của đĩa bên trong và bên ngoài

Sau khi phân tích các đĩa bên trong và bên ngoài đã được thực hiện, cần phải kết hợp Khu vực hỗ trợVớiVùng áp suất Có như vậy chúng ta mới thực sự nắm bắt được thời điểm mua bán.

Khi giá cổ phiếu giảm xuống một mức giá nhất định và “không thể giảm”, đồng nghĩa với việc có một lượng lớn người mua xếp hàng mua ở mức giá đó, đó là vùng hỗ trợ. Những người này tin rằng giá đủ thấp và kỳ vọng sự phục hồi trong tương lai, tạo thành một cơ hội lâu dài.

Ngược lại, khi giá cổ phiếu tăng đến một mức giá nhất định và “không thể tăng”, điều đó có nghĩa là những người đã mua ở mức cao trước đó đang cố gắng giải quyết vấn đề một cách tuyệt vọng, và áp lực bán đang chồng chất, đó là vùng áp lực.

Hoạt động thực tế：

• Bố trí mua khi giá cổ phiếu giảm xuống vùng hỗ trợ
• Cân nhắc chốt lời hoặc bán khống khi giá cổ phiếu tăng đến vùng áp lực
• Nếu nó giảm xuống dưới vùng hỗ trợ, điều đó thường có nghĩa là sự sụt giảm đã tăng tốc; Nếu nó đứng trong vùng áp suất, nó thường bắt đầu một đợt tăng mới

Ưu điểm và hạn chế của đĩa trong và ngoài

Ưu điểm：

• Phản hồi nhanh chóng và cập nhật đồng bộ với giao dịch
• Khái niệm đơn giản và dễ hiểu, không cần tính toán phức tạp
• Kết hợp với mua và bán các lệnh chờ và khối lượng giao dịch, nó có thể cải thiện độ chính xác của dự đoán ngắn hạn

Hạn chế：

• Dễ bị thao túng, lực lượng chính có thể tạo ra tín hiệu sai thông qua “lệnh chờ→ nén →hủy lệnh”
• Nó chỉ phản ánh hành vi giao dịch hiện tại và không thể dự đoán xu hướng dài hạn
• Nó dễ bị biến dạng khi sử dụng một mình và phải kết hợp các khía cạnh kỹ thuật và cơ bản

Kết luận

Làm thế nào để bạn nhìn vào các đĩa bên trong và bên ngoài? Cốt lõi là đánh giá “ai khẩn cấp hơn”. Thị trường bên trong đại diện cho người bán vội vàng rời khỏi thị trường và thị trường bên ngoài đại diện cho người mua vội vàng tham gia thị trường. Nhưng thị trường phức tạp hơn nhiều so với dữ liệu và nó cũng cần xem xét tác động của tâm lý thị trường, thông tin và các nguyên tắc cơ bản.

Nhắc nhở cuối cùng: Điều quan trọng nhất trong phân tích kỹ thuật là quan sát sự hợp tác giữa “giá” và “khối lượng giao dịch”. Đĩa bên trong và bên ngoài chỉ là công cụ phụ trợ, không phải chén thánh. Chuẩn bị kỹ lưỡng trước khi đầu tư có thể tạo ra sự tiến bộ ổn định trên thị trường chứng khoán.