Hướng dẫn toàn diện về Margin Call（Yêu cầu ký quỹ）： Đọc trong 1 phút để hiểu rõ về việc yêu cầu ký quỹ

Margin Call là gì? Giải thích đơn giản về việc yêu cầu bổ sung ký quỹ

Trong giao dịch ký quỹ, nhà môi giới sẽ yêu cầu bạn duy trì một mức độ ký quỹ nhất định. Nói một cách đơn giản, Margin call (Yêu cầu bổ sung ký quỹ) chính là tín hiệu cảnh báo từ nhà môi giới — khi tài khoản của bạn lỗ đến một mức độ nhất định, số tiền ký quỹ thấp hơn mức tiêu chuẩn do nhà môi giới quy định, họ sẽ thông báo bạn phải bổ sung ngay lập tức hoặc tự động đóng vị thế.

margin có nghĩa là gì? Chính là ký quỹ, số tiền bạn cần khóa để mở vị thế giao dịch. Khi lỗ biến động vượt quá số ký quỹ đã dùng, yêu cầu bổ sung ký quỹ sẽ được kích hoạt, đây là cách nhà môi giới bảo vệ bản thân và duy trì trật tự thị trường.

Mức độ ký quỹ được tính như thế nào? Khi nào sẽ bị yêu cầu bổ sung?

Mức ký quỹ được thể hiện bằng một phần trăm, cách tính rất đơn giản:

Mức ký quỹ = (Giá trị tài khoản ròng ÷ Ký quỹ đã dùng) × 100%

Có một số khái niệm quan trọng:

• Giá trị tài khoản ròng: toàn bộ tiền mặt trong tài khoản cộng với lỗ lãi chưa thực hiện của các vị thế mở
• Ký quỹ đã dùng: tổng số tiền ký quỹ đã bị chiếm dụng cho tất cả các vị thế mở

Khi mức ký quỹ giảm xuống 100%, nghĩa là giá trị tài khoản ròng của bạn đã bằng hoặc thấp hơn ký quỹ đã dùng, lúc này nhà môi giới sẽ ngừng cho phép bạn mở vị thế mới. Nếu tiếp tục giảm đến mức dừng lỗ do nhà môi giới đặt ra (thường là 20%-30%), hệ thống sẽ tự động đóng vị thế.

Ví dụ thực tế: các bước kích hoạt yêu cầu bổ sung ký quỹ

Tình huống 1: Rủi ro từ một giao dịch lớn

Giả sử bạn có 1000 USD trong tài khoản, mua vào EUR/USD trị giá 10.000 USD, yêu cầu ký quỹ là 5%, thì giao dịch này chiếm dụng 200 USD ký quỹ.

Lúc này mức ký quỹ = (1000 ÷ 200) × 100% = 500%

Trông có vẻ an toàn. Nhưng nếu thị trường đột ngột đảo chiều, lỗ chưa thực hiện của bạn là 800 USD, giá trị tài khoản ròng còn lại là 200 USD.

Mức ký quỹ lập tức giảm xuống = (200 ÷ 200) × 100% = 100%

Bạn đã kích hoạt cảnh báo yêu cầu bổ sung ký quỹ, không thể mở thêm vị thế mới nữa.

Tình huống 2: Rủi ro từ nhiều vị thế chồng chất

Cũng với 1000 USD trong tài khoản, bạn mở 5 vị thế mỗi vị thế 200 USD (tổng cộng 1000 USD ký quỹ). Lúc này mức ký quỹ chỉ còn 100%, tài khoản đã không còn dư địa. Chỉ cần một vị thế nào đó lỗ nhỏ cũng lập tức kích hoạt yêu cầu bổ sung ký quỹ hoặc thậm chí bị tự động đóng.

Làm thế nào để tránh bị yêu cầu bổ sung ký quỹ?

Mẹo 1: Giảm tỷ lệ đòn bẩy sử dụng

Không nên dùng toàn bộ vốn trong tài khoản cho ký quỹ. Dù có thể dùng đòn bẩy 10 lần, cũng nên chỉ dùng 2-3 lần. Như vậy sẽ giữ được một khoản ký quỹ dự phòng lớn.

Mẹo 2: Đặt lệnh dừng lỗ trước khi vào lệnh

Khi mở vị thế, hãy đặt sẵn điểm dừng lỗ. Khi giá chạm mức lỗ bạn đã định, hệ thống sẽ tự động đóng vị thế, giúp kiểm soát mức lỗ chủ động, tránh bị kích hoạt yêu cầu bổ sung ký quỹ một cách bị động.

Mẹo 3: Phân tán các vị thế giao dịch

Không nên tập trung toàn bộ vốn vào một cặp tiền tệ. Phân bổ ký quỹ vào các đồng tiền hoặc loại tài sản khác nhau, ngay cả khi một vị thế lỗ, các vị thế khác có thể có lợi nhuận, giảm thiểu rủi ro tổng thể của tài khoản.

Mẹo 4: Thường xuyên kiểm tra tình trạng tài khoản

Hình thành thói quen kiểm tra mức ký quỹ hàng tuần. Khi mức ký quỹ thấp hơn 200%, bạn nên cân nhắc bổ sung vốn hoặc đóng bớt vị thế, đừng để đến khi nhà môi giới tự động thực thi.

Mẹo 5: Xây dựng kế hoạch giao dịch dựa trên khả năng chịu rủi ro

Trước khi bắt đầu giao dịch, xác định rõ mức lỗ tối đa bạn chấp nhận. Nếu tổng số tiền trong tài khoản là 1000 USD, đặt giới hạn lỗ tối đa cho mỗi giao dịch là 50 USD, giúp kiểm soát rủi ro tổng thể hiệu quả.