Ngành công nghiệp đang phát triển mạnh mẽ! Thiết bị lưới điện liên tục bùng nổ, đầu tư toàn cầu đạt 620 tỷ USD vào năm 2030?

Điện lực lưới điện ngày 26 tháng 2 tiếp tục tăng mạnh vào buổi sáng, chỉ số lập đỉnh mới trong lịch sử. Về cổ phiếu riêng lẻ, Beijing Kerey, Shama Electric Power, Hangdian Shares, Xinlian Electronics đều tăng trần; Zhiyang Innovation, Tongguang Cable tăng hơn 10%.

Theo các nhà phân tích thị trường, sự tăng trưởng liên tục của thiết bị lưới điện liên quan chặt chẽ đến trí tuệ nhân tạo. Khi công nghệ trí tuệ nhân tạo thúc đẩy phát triển nhanh chóng, “tận cùng của khả năng tính toán là điện” đã trở thành nhận thức chung trong ngành công nghệ. Từ những chiến dịch truyền thông dày đặc về AI trong dịp Tết Nguyên Đán Mậu Tuất đến các hoạt động tương tác AI trong chương trình Giao thừa, đằng sau các điểm nóng công nghệ này là sự hỗ trợ ổn định và hiệu quả của hạ tầng điện lực. Cùng với nhu cầu tính toán AI tăng vọt và sự phát triển nhanh chóng của trí tuệ nhân tạo, thiết bị lưới điện, với vai trò là “đá nền” hỗ trợ phát triển công nghệ, đã được nâng cao tầm quan trọng lên một mức mới.

Nhu cầu điện năng cho AI tăng cao

Theo dữ liệu, trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo, đặc biệt là các trung tâm dữ liệu AI, nhu cầu điện năng thực sự đáng kinh ngạc. Theo dữ liệu của IEA, năm 2024, tiêu thụ điện toàn cầu của các trung tâm dữ liệu khoảng 415 TWh, dự kiến đến năm 2030 sẽ tăng lên 945 TWh, trung bình tăng khoảng 15% mỗi năm. IEA dự báo đến năm 2030, Mỹ và Trung Quốc có thể chiếm tới 80% nhu cầu điện của các trung tâm dữ liệu toàn cầu. So với năm 2024, đến năm 2030, tiêu thụ điện của trung tâm dữ liệu Mỹ có thể tăng thêm 240 TWh (+130%), Trung Quốc tăng 175 TWh (+170%), châu Âu tăng 45 TWh (+70%), Nhật Bản tăng 15 TWh (+80%).

Trump cũng “bức xúc”

Sự gia tăng nhu cầu điện này khiến Mỹ và các quốc gia khác bắt đầu cảm thấy “quá tải”. Theo báo cáo của Liên đoàn Thương mại, trong bài phát biểu quốc gia tối thứ Ba tuần này, Tổng thống Trump đã đề ra các “hướng dẫn mới” cho các doanh nghiệp trung tâm dữ liệu hàng đầu thế giới và các công ty AI: tự trang bị điện, tự bỏ tiền túi.

Tuần tới, các công ty công nghệ lớn sẽ gặp Tổng thống Trump tại Nhà Trắng để ký kết các cam kết liên quan. Một quan chức của Nhà Trắng xác nhận rằng Amazon, Google, Meta, Microsoft, xAI, Oracle và OpenAI sẽ ký thỏa thuận trong cuộc họp vào ngày 4 tháng 3 theo giờ địa phương. Động thái này là biện pháp mới nhất của Tổng thống Trump nhằm bảo vệ người tiêu dùng khỏi tác động của việc tăng giá điện liên tục.

Người phát ngôn Nhà Trắng, Taylor Rogers, cho biết: “Theo kế hoạch táo bạo này, các công ty lớn sẽ xây dựng các trung tâm dữ liệu AI mới, tự cung cấp hoặc mua điện để đảm bảo rằng, khi nhu cầu tăng, hóa đơn tiền điện của người Mỹ sẽ không tăng lên.”

Đầu tư lưới điện tăng trưởng mạnh

Chính nhờ nhu cầu mới về AI này, cộng với nhu cầu nâng cấp thiết bị cũ ở các khu vực châu Âu, Mỹ, khiến nhu cầu thiết bị lưới điện toàn cầu mạnh mẽ, quy mô đầu tư liên tục tăng.

Theo dữ liệu của IEA, kể từ năm 2020, tổng đầu tư vào lưới điện toàn cầu tăng nhanh, năm 2023 đạt khoảng 330 tỷ USD, năm 2024 dự kiến tăng lên 390 tỷ USD, năm 2025 vượt quá 400 tỷ USD. Xét theo khu vực, từ năm 2020, đầu tư lưới điện của Trung Quốc, Bắc Mỹ, châu Âu đều có xu hướng tăng.

Trong kịch bản APS (kịch bản đã cam kết), IEA dự báo, từ 2023 đến 2030, quy mô đầu tư trung bình hàng năm vào lưới điện toàn cầu sẽ tăng trưởng với tốc độ hợp lý 9.4% mỗi năm, đến năm 2030, quy mô đầu tư trung bình hàng năm sẽ tiếp tục tăng lên 620 tỷ USD.

Trong khi đó, xuất khẩu thiết bị lưới điện của Trung Quốc liên tục tăng cao, phần nào xác nhận điều này. Theo dữ liệu của Tổng cục Hải quan, năm 2025, tổng kim ngạch xuất khẩu biến áp đạt 9.036 tỷ USD, tăng trưởng 34.83%, mức cao nhất trong lịch sử. Trong các mặt hàng xuất khẩu chủ chốt về thiết bị điện trong tháng 12 năm 2025, kim ngạch xuất khẩu biến áp, dây cáp điện, dây quấn bằng đồng, công tắc hạ thế, cách điện đều tăng trưởng mạnh so với cùng kỳ, lần lượt là 31.92%, 22.20%, 11.71%, 10.60%, 31.91%, thể hiện xu hướng tăng trưởng đa dạng và cao.

Chính sách trong nước liên tiếp có lợi

Trong nước, thiết bị lưới điện cũng đón nhận cơ hội chính sách. Tháng 9 năm 2025, Bộ Công Thương cùng ba bộ ngành ban hành “Kế hoạch giữ vững tăng trưởng ngành thiết bị điện (2025-2026)”, trong đó nhấn mạnh mở rộng nhu cầu trong nước và tích cực khai thác thị trường quốc tế.

Về đầu tư lưới điện, trong “Chương trình 14,5” (giai đoạn 15), dự kiến đầu tư của Tổng công ty Điện lực Quốc gia đạt 4 nghìn tỷ nhân dân tệ, tăng 40% so với “Chương trình 14,5”. Cụ thể, các khoản đầu tư chính bao gồm đẩy nhanh xây dựng các nền tảng lưới điện mới dựa trên lưới trung tâm và phân phối, lưới điện vi mô thông minh như bổ sung hữu ích; đẩy nhanh xây dựng các tuyến truyền tải điện cao áp trực tiếp; thúc đẩy công nghệ cốt lõi của chuỗi ngành công nghiệp hệ thống điện mới đạt được độc lập và kiểm soát hoàn toàn.

Dự báo hiệu quả hoạt động tăng trưởng top 20

Trong bối cảnh này, theo dự báo của các tổ chức, nhiều cổ phiếu thiết bị lưới điện dự kiến sẽ tăng trưởng cao. Công ty Cổ phần Điện tử Kelu dự kiến lợi nhuận năm 2026 tăng 544.53%. Công ty Weten Electric dự kiến tăng 157.63%, Taohu Yuanda dự kiến tăng 137.5%. Các công ty như Xinte Electric, Yuan Dong Shares, Huadong Cable, Shuangjie Electric, Jinpan Technology, Guangxin Technology, Wangbian Electric cũng dự kiến tăng trên 50%.

Trong số các cổ phiếu này, Yuan Dong Shares, Wangbian Electric, Xinte Electric trong tháng này đã được mua ròng hơn 10 triệu nhân dân tệ. Tính đến ngày 25 tháng 2, các cổ phiếu này, cùng với Shuangjie Electric, Xin Fengguang, Huadong Cable, Jiangsu Huachen, Xinte Electric đã tăng rõ rệt kể từ đầu năm, đều vượt mức 30%.

Dự kiến năm 2026, Công ty Chứng khoán Fanhui cho rằng ngành trung tâm dữ liệu AI vẫn sẽ duy trì mức độ sôi động cao. Một mặt, các nhà cung cấp dịch vụ internet hàng đầu trong và ngoài nước đều công bố kế hoạch chi tiêu vốn với kỳ vọng tăng trưởng cao; mặt khác, các nhà sản xuất thiết bị điện hàng đầu ở nước ngoài có hiệu quả kinh doanh nổi bật, cho thấy ngành có tiềm năng tăng trưởng cao đã thể hiện rõ qua kết quả hoạt động.

Xét theo các khâu trong chuỗi ngành, Phó trưởng phòng Đầu tư Viện Phát triển Thành phố Trung Quốc, ông Yuan Shuai, cho biết, các doanh nghiệp cung cấp thiết bị cung cấp điện, phân phối điện trực tiếp cho trung tâm dữ liệu sẽ là những đơn vị đầu tiên nhận đơn hàng tăng trưởng; các doanh nghiệp dịch vụ công nghệ trong các lĩnh vực lưới điện thông minh, hệ thống lưu trữ năng lượng, hệ thống điều độ điện sẽ có cơ hội phát triển khi quá trình cải tạo lưới điện thông minh sâu rộng hơn.

(Nguồn: Trung tâm Nghiên cứu Đông Phương Thời báo)