Đã nghĩ về những cổ phiếu có thể thực tế mang lại lợi nhuận gấp 10 lần trong thập kỷ tới, và tôi vẫn quay lại với một vài cái tên hoạt động trong các lĩnh vực thực sự tăng trưởng nhanh.

Hãy bắt đầu với SoundHound AI. Cổ phiếu này đã biến động khắp nơi về độ biến động, nhưng nếu bạn xem xét những gì thực sự đang diễn ra bên trong, có điều gì đó thú vị đang xảy ra. Doanh thu của họ trong quý 1 đã hơn gấp đôi so với cùng kỳ năm ngoái, và họ vừa mua lại Amelia, mở rộng phạm vi tiếp cận dịch vụ khách hàng trong bán lẻ, y tế và các lĩnh vực khác. Điều thu hút sự chú ý của tôi là hơn 1.000 địa điểm nhà hàng mới đã đi vào hoạt động với công nghệ của họ trong riêng quý 1 - đó là mức tăng gấp 10 lần so với năm trước.

Lĩnh vực công nghệ giọng nói AI đang bùng nổ ngay bây giờ. Các nhà hàng và dịch vụ trong xe là hai thị trường lớn nơi công nghệ giọng nói hội thoại của SoundHound đang thu hút sự chú ý thực sự. Thị trường này dự kiến sẽ tăng từ $3 tỷ đô la vào năm 2024 lên hơn $20 tỷ đô la vào năm 2030. Đó là loại đà hỗ trợ mà bạn muốn có đằng sau khoản đầu tư của mình.

Bây giờ, mối lo rõ ràng là lợi nhuận. Họ báo cáo khoản lỗ $22 triệu đô la trên doanh thu quý là $29 triệu đô la - đó là một khoảng cách khá lớn. Nhưng vấn đề là: họ tạo ra doanh thu từ tiền bản quyền, đăng ký và ứng dụng nhận diện âm nhạc của họ, những nguồn thu nhập vốn dĩ có lợi nhuận khi mở rộng quy mô. Thêm vào đó, bảng cân đối của họ vững chắc với $246 triệu đô la tiền mặt và không có nợ. AI độc quyền mà họ đã xây dựng trong hơn 20 năm dựa trên dữ liệu người dùng thực không phải thứ bạn có thể sao chép dễ dàng.

Để trở thành một cổ phiếu tiềm năng gấp 10 lần, vốn hóa thị trường của họ cần tăng từ 3,76 tỷ đô la lên khoảng 37,6 tỷ đô la. Với quỹ đạo tăng trưởng và xu hướng thị trường AI hiện tại, điều đó không phải là điều không thể trong vòng 10 năm.

Tiếp theo là Duolingo. Cổ phiếu này hoàn toàn khác biệt. Từ khi IPO năm 2021, cổ phiếu đã tăng 241%, nhưng tôi nghĩ vẫn còn dư địa để tăng nữa. Họ là ứng dụng học ngôn ngữ có doanh thu cao nhất trên cả Google Play và App Store của Apple, và các con số thực sự ấn tượng. 130 triệu người dùng hoạt động hàng tháng trong quý 1, tăng 33% so với cùng kỳ năm ngoái. Quan trọng hơn, có 46,6 triệu người dùng hoạt động hàng ngày - tăng 49% so với năm trước.

Điều tôi thích ở Duolingo là họ đã tìm ra cách kiếm tiền. Họ có hơn 10 triệu người đăng ký trả phí tạo ra $230 triệu đô la doanh thu hàng quý, tăng 38% so với cùng kỳ năm ngoái, và họ thực sự có lợi nhuận với $35 triệu đô la lợi nhuận trong quý vừa qua. Đó là một hồ sơ hoàn toàn khác so với SoundHound.

Thị trường học ngôn ngữ trực tuyến dự kiến sẽ tăng trưởng trung bình 21% mỗi năm đến năm 2030, đạt $44 tỷ đô la. Nhưng điểm đặc biệt của Duolingo là họ đang mở rộng ra ngoài ngôn ngữ. Họ đã thêm các môn toán, âm nhạc, và mới đây đã ra mắt cờ vua. Gói đăng ký Max của họ với cá nhân hóa dựa trên AI đang trở thành phần ngày càng lớn trong doanh thu của họ.

Để Duolingo trở thành cổ phiếu gấp 10 lần, vốn hóa thị trường của họ cần đạt $210 tỷ đô la từ mức hiện tại 21,8 tỷ đô la. Điều này đòi hỏi duy trì tốc độ tăng trưởng doanh thu hàng năm khoảng 25% và giữ mức nhân giá trên doanh thu là 28 lần. Tốc độ tăng trưởng hiện tại của họ đã vượt quá 40%, vì vậy họ còn dư địa để điều chỉnh trong khi vẫn đạt được các mục tiêu đó.

Cả hai đều phù hợp với hồ sơ của một cổ phiếu tiềm năng gấp 10 lần: hoạt động trong các thị trường thực sự mở rộng, thể hiện tăng trưởng doanh thu thực sự, và có khả năng hưởng lợi từ các xu hướng công nghệ lớn. Điểm khác biệt chính là giai đoạn thực thi - SoundHound còn sớm và rủi ro hơn, trong khi Duolingo đã chứng minh mô hình hoạt động hiệu quả. Tùy thuộc vào mức độ chấp nhận rủi ro của bạn, cả hai đều có thể đáng để xem xét trên Gate nếu bạn đang xây dựng danh mục tập trung vào tăng trưởng.