## أحدث تحليل لعدد الحسابات المفتوحة وحصة السوق لشركات الأوراق المالية التايوانية في عام 2025 - مقارنة كاملة بين أفضل عشرة شركات وسطاء محلية

يستثمر المزيد والمزيد من التايوانيين في الأسهم والسندات والعقود الآجلة، لكن المستثمرين الأفراد لا يمكنهم دخول السوق مباشرة ويجب عليهم فتح حساب من خلال شركة أوراق مالية للمشاركة في التداول. هناك العديد من شركات الوساطة في السوق، كيف تجد المنصة الأنسب لك في هذه المؤسسات؟ تلخص هذه المقالة معلومات الترتيب حول عدد الحسابات التي تفتحها شركات الأوراق المالية التايوانية، وهيكل رسوم التعامل، ومقارنة أدوات التداول، واختيار شركات الوساطة الأجنبية لمساعدة المبتدئين والمخضرمين على اتخاذ قرارات بسرعة أكبر.

### عدد الحسابات المفتوحة وتصنيفات الحصة السوقية للوسطاء المحليين في تايوان

وفقا لإحصائيات الإيرادات التراكمية لعام 2024 بأكمله، تهيمن عشرة شركات وساطة عريقة على سوق تايوان، معظمها لها تاريخ تشغيلي يمتد لعقود، وتشمل أسهم تايوان، وصناديق المؤشرات المتداولة، والعقود الآجلة، والخيارات، والمنتجات المعاد تسليمها في الخارج. ومن الجدير بالذكر أن رسوم إعادة التسليم في الخارج لشركات الوساطة المحلية عادة ما تكون أعلى، وهو عامل تكلفة يجب أخذه في الاعتبار عند الاستثمار في الأسواق الخارجية.

فيما يلي قائمة كاملة بعدد الحسابات المفتوحة وتصنيفات حصة السوق لشركات الأوراق المالية التايوانية (نطاق حساب الحصة السوقية: 1 يناير إلى 31 ديسمبر 2024):

| التصنيف | اسم الوسيط | حصة السوق (٪) | الأدوات التجارية الرئيسية |
|------|--------|----------|---------|
| 1 | يوانتا للأوراق المالية | 12.89 | أسهم تايوان، صناديق مؤشرات متداولة، أسهم هونغ كونغ، أسهم البر الرئيسي، أسهم الولايات المتحدة، أسهم يابانية، العقود الآجلة الدولية، الخيارات، وغيرها. |
| 2 | كيه جي آي سيكيوريتيز | 10.08 | أسهم تايوان، صناديق المؤشرات المتداولة في تايوان، العقود الآجلة، الخيارات وإعادة التسليم في الخارج |
| 3 | فوبون المالية القابضة | 7.05 | أسهم تايوان، صناديق المؤشرات المتداولة في تايوان، العقود الآجلة، الخيارات وإعادة التسليم في الخارج |
| 4 | شركة سينوباك للأوراق المالية | 4.62 | تستثمر الأوراق المالية الخارجية في الأسهم الأمريكية، وأسهم هونغ كونغ، والأسهم في البر الرئيسي، والأسهم اليابانية |
| 5 | كاثي سيكيوريتيز | 4.06 | أسهم تايوان، صناديق مؤشرات متداولة، سندات، ضمانات، عقود آجلة، أسهم فردية وسلع خارجية |
| 6 | كونيي سيكيوريتيز | 3.38 | أسهم تايوان، السندات، العقود الآجلة، الضمانات والسلع الخارجية |
| 7 | يوانفو للأوراق المالية | 3.18 | أسهم تايوان، السندات، العقود الآجلة، الضمانات والأسهم الخارجية |
| 8 | يونغتشانغ الجنوبية الصينية | 2.54 | أسهم تايوان، السندات، العقود الآجلة، والمنتجات الخارجية التي أعيد تكليفها |
| 9 | ميغا سيكيوريتيز | 2.52 | أسهم تايوان، السندات، العقود الآجلة، الضمانات والمنتجات المهيكلة |
| 10 | يوني-بريزيدنت للأوراق المالية | 2.43 | أسهم تايوان، السندات، الضمانات، العقود الآجلة، وإعادة التسليم في الخارج |

### مقارنة معمقة لخصومات رسوم التعامل الإلكتروني مع الطلبات

تشمل الرسوم الرئيسية لتداول الأسهم في تايوان "رسوم التعامل" و"ضرائب المعاملات". يتم تحديد رسوم التعامل عند 0.1425٪، ويتم فرض كلتا المعاملتين، وأقل من 20 يوان يحسب ب 20 يوان؛ ضريبة المعاملات هي فقط 0.3٪ عند وقت البيع. على الرغم من وجود تسعير رسمي لرسوم التعامل، إلا أن المنافسة بين شركات الوساطة شديدة مع شعبية الوسطاء، وغالبا ما يتحدث المتداولون الكبار عن الخصومات.

فيما يلي مقارنة بين خطط خصم رسوم التعامل للأوامر الإلكترونية التي يقدمها الوسطاء المختلفون:

| الاسم الرمزي | اسم الوسيط | مجموعة الخصم | طريقة دفع رسوم التعامل |
|------|--------|--------|-----------|
| 8560 | يوانتا للأوراق المالية | خصم 60٪ | الاسترداد اليومي (الحساب الجديد يحتوي على خصومات إضافية) |
| 9200 | كيه جي آي سيكيوريتيز | خصم 60٪ (خصم 2.5٪ للحسابات الجديدة) | الملتقى الشهري |
| 9600 | فوبون المالية القابضة | خصم 60٪ (أقل من 20٪ خصم للحسابات الجديدة) | الملتقى الشهري |
| 9A00 | شركة سينوباك للأوراق المالية | خصم 20٪ (معدل دوران شهري أقل من 100) | الملتقى الشهري |
| 8880 | كاثي سيكيوريتيز | خصم 2.8٪ | خلوة نهارية |
| 2856 | يوانفو للأوراق المالية | خصم 6.5٪ | الملتقى الشهري |
| 6005 | كونيي سيكيوريتيز | خصم 60٪ | خلوة نهارية |
| 2880 | يونغتشانغ الجنوبية الصينية | خصم 6.5٪ | الملتقى الشهري |
| 2855 | يوني-بريزيدنت للأوراق المالية | نظام التصنيف (خصم 2.5٪ ضمن 10 سنوات، خصم 1.68٪ فوق 50) | الملتقى الشهري |
| 000700 | ميغا سيكيوريتيز | خصم 50٪ | الملتقى الشهري |

**حالة حساب الرسوم في التعامل مع التعامل: خذ تداول الأسهم الفورية في TSMC كمثال**

افترض أن مستثمرا اشترى 5 TSMC (سعر السهم 430 يوان) وباع 5 أسهم (سعر السهم 450 يوان):

- تكلفة الشراء: 215 يوان × 0.1425٪ × خصم 60٪ = رسوم التعامل 1,838.25 يوان
- تكلفة البيع: 225 يوان × 0.1425٪ × خصم 60٪ = رسوم التعامل 1,923.75 يوان
- ضريبة المعاملات: 225 يوان × 0.3٪ = 6,750 يوان
- إجمالي تكلفة المعاملة: 10,512 يوان

### معايير التقييم الرئيسية لاختيار الوساطة المحلية

في مواجهة العديد من خيارات الوساطة، يجب على المستثمرين التقييم من الجوانب التالية:

**خصومات الرسوم وهياكل التكاليف**

تختلف خصومات الرسوم بشكل كبير، ودورات الاسترداد في شركات الوساطة المختلفة تختلف أيضا - بعضها يمكن استرداده في اليوم التالي، بينما يحتاج البعض الآخر إلى الانتظار حتى التسوية الموحدة في نهاية الشهر. ومع ذلك، قد يؤدي السعي الأعمى وراء أقل رسوم معالجة إلى تجاهل تكاليف أخرى، مثل ضعف استقرار النظام، بطء سرعة ترتيب الطلبات، وسوء تجربة خدمة العملاء، والتي قد تكون أكثر تكلفة على المدى الطويل.

**برمجيات التداول وخبرته التشغيلية**

كل شركة وساطة توفر أدوات تداول مجانية، مثل تطبيق "Mr. Invest" من Yuanta Securities، و"Portable e-Strategy" من KGI Securities، وغيرها. قبل اختيار شركة وساطة، يجب عليك فعليا اختبار ما إذا كان تطبيق APP الخاص بها سهل الاستخدام، وسرعة تحديث السوق، وإكمال وظائف التحليل الفني. يمكن لمنصة تداول مريحة أن تحسن بشكل كبير كفاءة التداول.

**كفاية توريد الأوراق المالية والإقراض بالهامش**

عادة ما تمتلك شركات الوساطة الكبرى مصدرا أكثر كفاية للأوراق المالية (عدد الأسهم التي يمكن اقتراضها)، وهو أمر حاسم للمستثمرين الذين يحتاجون إلى التداول على المكشوف. وفي الوقت نفسه، يعتبر سعر الفائدة التمويلية أيضا في الاعتبار، حيث أن نسبة التمويل الحالية لأسهم تايوان هي 60٪ للأسهم المدرجة و50٪ للأسهم خارج البورصة، وتتراوح أسعار الفائدة لكل شركة وساطة بين 6٪~7٪. عادة ما تتمتع شركات الوساطة الكبرى بمصالح تمويل تنافسية أكبر بسبب مزايا حجمها.

### طريقة أخرى للاستثمار في الخارج - منصات الوساطة الدولية

إذا كنت ترغب في تداول أهداف خارجية مثل أسهم هونغ كونغ والولايات المتحدة، فسيكون من المكلف نسبيا إعادة الأمانة عبر شركات الوساطة المحلية في تايوان. على النقيض من ذلك، قد يكون استخدام منصات الوساطة الدولية مباشرة خيارا أكثر اقتصادية. فيما يلي ثلاث منصات تداول شهيرة في تايوان:

**ميتراد – الخيار المفضل لعشاق البرجوازية الصغيرة وأصحاب النفوذ**

ميتريد هو عقد عقود على أصول عالمي(CFD)منصة تداول، منظمة من قبل ASIC في أستراليا. توفر المنصة التداول في الأسهم الأمريكية، وأسهم هونغ كونغ، والفواشر، والعملات الأجنبية، والمواد الخام، والعملات الافتراضية، وتدعم التعديل الحر بمقدار 1-200 ضعف الرافعة المالية، ويمكنها إجراء تداول طويل وقصير ثنائي الاتجاه.

ميزة المنصة هي أنها تقدم خدمات محلية كاملة - تدعم الإيداعات والسحب المباشرة لدولارات تايوان الجديدة (لا حاجة لصرف العملات الأجنبية)، وتوفر خدمة عملاء تايوانيين على مدار 24 ساعة، ولديها حد منخفض جدا (يمكنك البدء ب 50 دولارا). استمتع بسحب مجاني شهريا، فقط 5 دولارات لكل مرة بعد تجاوزها، بدون رسوم معالجة وفرق سعر فقط. يمكن للمبتدئين استخدام حساب النموذج التجريبي للتدريب بدون أي مخاطرة أولا. وهي مناسبة بشكل خاص للمتداولين ذوي رأس المال المحدود الذين يسعون لزيادة مكاسبهم من خلال الرافعة المالية.

**الوسطاء التفاعليون – خيار احترافي للمستثمرين الكبار**

تأسست شركة إنتراكتيف بروكرز في عام 1977، وهي شركة وساطة دولية راسخة ذات نطاق عالمي. يمكنه تداول الأسهم الأمريكية، والأسهم البريطانية، والألمانية، واليابانية، والأسهم الكورية وأسواق أخرى، ويوفر السندات والصناديق المتداولة والعقود الآجلة والعملات الأجنبية وغيرها من المنتجات الغنية المناسبة لتخصيص الأصول المتعددة.

يتم حساب الرسوم بسعر 0.005 دولار للسهم، مما يجعلها أكثر فعالية من حيث التكلفة للمتداولين الكبار. لا يوجد حد أدنى لإيداع الرقم لفتح حساب، لكن يجب الحفاظ على حساب الهامش على الأقل 2000 دولار، ويتم توفير دعم خدمة العملاء الصيني.

**Firstrade - منصة استثمار أسهم أمريكية مناسبة للمبتدئين**

فيرستراد هي شركة وساطة أمريكية تعتمد فقط على الإنترنت، منظمة من قبل FINRA ومحمية من قبل SIPC. معروفة بتداولها بدون عمولة، الأسهم وصناديق المؤشرات المتداولة والخيارات خالية من رسوم التعامل، مما يجعلها شائعة بين مودعي الأسهم التايوانيين. واجهة المستخدم بسيطة وبديهية، مما يجعلها سريعة للمبتدئين في البدء، وتوفر حماية إضافية ضد الخسائر الناتجة عن المعاملات غير المصرح بها.

يجدر بالذكر أن رسوم السحب مرتفعة (25 دولارا لكل مرة)، وينصح بتقليل السحوبات المتكررة لتوفير التكاليف.

**مقارنة سريعة بين ثلاث شركات وسطاء خارجية**

| المنصة | الفوائد الرئيسية | هيكل الرسوم | رسوم السحب | مناسب للمجموعات |
|------|--------|---------|--------|--------|
| ميتراد | رافعة مالية عالية، عتبة منخفضة، خدمة عملاء تايوان | عمولة 0 (الفوترة الفرعية) | 1-2 مرات مجانية | البرجوازية الصغيرة والمتحمسون للنفوذ |
| الوسطاء التفاعليون | منتجات كاملة وخصومات رأس مال كبيرة | 0.005 دولار لكل سهم | $10 | مستثمرون محترفون لديهم أموال وفيرة |
| فيرستراد | بدون عمولة، وسهل المبتدئين | لا توجد رسوم تعامل | $25 | المودعون، المستثمرون على المدى الطويل |

### فتح وعملية التداول في حسابات الوساطة الخارجية

**افتح حسابا**

خذ Mitrade كمثال، التسجيل عبر الإنترنت سهل للغاية - فقط قم بتعبئة بريدك الإلكتروني، وتعيين كلمة مرور، واختيار عملة التداول، ويمكنك فتح حساب تجريبي فورا للتدريب دون إيداع فوري.

**التحقق الكامل والإيداع**

بعد الانتهاء من التحقق من KYC، يمكن بدء المعاملات الحقيقية. طرق إيداع متعددة، تدعم بطاقات السكريل والبولي والائتمان(فيزا/ماستركارد)أو التحويل البنكي الدولي، يمكن للمستثمرين اختيار الطريقة الأكثر ملاءمة. تصميم منصات مثل Mitrade منخفضة الحواجز (يبدأ من 50 دولارا) يسمح للمستثمرين الصغار بالمشاركة.

**البحث والتجارة**

بعد تسجيل الدخول إلى صفحة التداول، أدخل اسم السهم أو رمز السهم في شريط البحث للعثور على الهدف المستهدف، ثم ابدأ التداول.

### الخاتمة

يجب على المستثمرين التايوانيين الذين يرغبون في تداول الأسهم أو السندات أو العقود الآجلة فتح حساب من خلال شركة أوراق مالية. تتمتع شركات الوساطة المحلية بمزايا الراحة والأمان ورسوم التعامل المنخفضة مع أسهم تايوان، مما يجعلها مناسبة للمستثمرين الذين يستثمرون بشكل رئيسي في أسهم تايوان. ومع ذلك، بالنسبة للأسواق الخارجية مثل الأسهم الأمريكية وأسهم هونغ كونغ، غالبا ما يكون من الأكثر فعالية من حيث التكلفة وكفاءة التوجه مباشرة عبر منصات الوساطة الدولية.

عند اختيار شركة وساطة، يجب أخذ عوامل متعددة مثل خصومات الرسوم، وخبرة برمجيات التداول، وكفاية مصادر الأوراق المالية، ومستويات الفائدة في التمويل بعين الاعتبار بشكل شامل، بدلا من التركيز فقط على مشروع واحد. لكل شركة وساطة مزايا وعيوبها الخاصة، وإيجاد المنصة التي تناسب أسلوب استثمارك وحجم رأس مالك هو المفتاح لاتخاذ أفضل قرار. أتمنى لك كل التوفيق في العثور على شريكك الاستثماري المثالي!