BMO Selas $625M Deal para Trazer a Burgundy Asset Management para o Grupo

O Grupo Financeiro BMO finalizou a sua aquisição da Burgundy Asset Management Ltd., marcando uma expansão significativa da sua presença em gestão de património na América do Norte. O banco com sede em Toronto está a pagar aproximadamente $625 milhões em ações ordinárias do BMO pelo gestor de ativos independente, com uma retenção de $125 milhões dependente da manutenção de certos níveis de ativos dentro de 18 meses após o encerramento. Pagamentos adicionais de earn-out podem seguir com base na conquista de marcos de crescimento específicos.

A transação reforça o esforço estratégico do BMO para fortalecer a sua posição em serviços de gestão de património premium. A Burgundy traz cerca de $27 bilhões em ativos sob gestão, juntamente com uma reputação por estratégias de investimento disciplinadas de qualidade-valor. A firma opera a partir de escritórios em Toronto, Vancouver e Montreal, atendendo a indivíduos de alto património, famílias de ultra alto património, fundações, endowments, fundos de pensão e family offices—um segmento de clientes lucrativo que o BMO tem vindo a direcionar ativamente.

A Burgundy foi fundada em 1990 e emprega aproximadamente 150 profissionais. A firma manterá a sua independência operacional sob a gestão do BMO Wealth Management após o encerramento do negócio, esperado até ao final de 2025. O CEO Robert Sankey continuará a liderar o negócio, enquanto os cofundadores Tony Arrell e Richard Rooney permanecem na equipa. Esta continuidade de liderança sinaliza o compromisso do BMO em preservar a filosofia de investimento e as relações com os clientes da Burgundy.

Para o BMO—o sétimo maior banco da América do Norte por ativos, com $1,4 triliões em ativos totais—a aquisição responde diretamente à crescente procura por aconselhamento de investimento sofisticado entre clientes de ultra alto património. O banco recentemente recebeu reconhecimento como o Melhor Banco Privado do Canadá para clientes de Ultra Alto Património, de acordo com os Prémios de Private Banking da Euromoney, fortalecendo as suas credenciais para integrar de forma fluida a clientela premium da Burgundy.

A transação inclui condições típicas de encerramento, incluindo aprovações regulatórias. A KMS Capital, a Origin Merchant Partners e a PJT Partners aconselharam a Burgundy na transação, enquanto o BMO Capital Markets atuou como consultor financeiro exclusivo do banco adquirente. Ambas as partes recorreram a consultores jurídicos de topo—Torys LLP para a Burgundy e Osler, Hoskin & Harcourt LLP para o BMO—para navegar pelas complexidades desta consolidação de gestão de património transfronteiriça.