A realização de backtesting desempenha um papel fundamental entre as técnicas mais resilientes utilizadas pelos traders para avaliar o desempenho de uma estratégia de negociação, especialmente no mercado cripto, que é volátil. Muitos traders acreditam ter ideias sólidas sobre a evolução do mercado; no entanto, essas ideias permanecem não comprovadas até serem testadas com dados históricos. A análise do potencial de funcionamento de uma estratégia num cenário de mercado anterior pode fornecer ao utilizador informações relevantes sobre as suas fraquezas e pontos fortes. O procedimento em causa ajuda os traders de cripto a aperfeiçoar os seus métodos, a melhorar e a desenvolver uma abordagem de trading relativamente sistemática.
Introdução ao Backtesting
De forma simples, o backtesting considera a aplicação de uma estratégia de negociação a dados de um mercado anterior e observa o seu provável desempenho ao longo do tempo. Em particular, no trading cripto, o objetivo deste processo não é antecipar o futuro com certeza, mas sim determinar se uma estratégia específica demonstrou potencial de rentabilidade e consistência. Para traders experientes e iniciantes, o backtesting funciona como uma ferramenta de aprendizagem que revela padrões, oportunidades e riscos presentes numa estratégia. Quando realizado corretamente, pode aumentar substancialmente a confiança e a capacidade de decisão no trading.
Tendo isto em conta, em vez de negociar com fundos reais, os traders utilizam o backtesting, simulando o provável funcionamento da sua estratégia em condições de mercado anteriores. No caso de níveis de risco adequados e de consistência nos resultados, os traders podem considerar que a estratégia vale a pena ser testada em mercados reais. Ainda assim, é crucial notar que mesmo um backtest eficaz não significa que os traders vão ter lucros garantidos, já que o mercado continua a evoluir de forma consistente. O trading algorítmico e o trading cripto podem oferecer os melhores casos de uso para backtesting, com estratégias que muitas vezes dependem de sinais automatizados e de indicadores técnicos.
Compreender o estilo de negociação antes do backtesting
Antes de iniciar um backtest, é importante identificar que tipo de trader se é. Os estilos de negociação influenciam o backtesting e a fiabilidade dos resultados.
Trading Discricionário
Em particular, os traders discricionários dependem principalmente do seu próprio julgamento, bem como da análise das condições do mercado. Assim, podem interpretar gráficos, o sentimento do mercado e acontecimentos em notícias antes de tomarem decisões. Como esta abordagem oferece flexibilidade e subjetividade, torna-se mais difícil fazer um backtesting exato. No entanto, isto não leva os traders a evitar backtesting completamente. Em vez disso, podem utilizá-lo para se concentrarem em configurações ou padrões específicos que normalmente negociam. Ainda assim, os resultados podem diferir, uma vez que a tomada de decisão humana nem sempre tem uma replicação exata no caso de dados históricos.
Trading Sistemático
Esta abordagem é relativamente a mais adequada no caso de backtesting. Incluídos nesta abordagem, os traders desenvolvem um conjunto de regras definitivas para descrever condições exatas para sair e entrar em trades. As regras em causa eliminam decisões emocionais ao mesmo tempo que criam uma estrutura organizada. Uma estratégia simples pode exigir entrar num trade quando alguns indicadores específicos apresentem um sinal de compra. Além disso, pode exigir sair do trade quando uma condição descrita indicar um sinal de venda. Embora as estratégias sistemáticas obedeçam a regras claras, os traders podem testá-las repetidamente com base em dados históricos.
Preparação para o procedimento de Backteting
Ao decidir testar uma estratégia, a preparação para isso é importante. Uma estratégia descrita de forma imprudente dará lugar a resultados confusos ou pouco fiáveis. Uma abordagem mais estruturada conduzirá a backtestings mais significativos. Assim, um trader deve primeiro fazer uma descrição clara das regras de negociação
Para esse efeito, o trader precisa de saber quando deve iniciar um trade e quando deve sair dele. Além disso, saber a quantidade de capital que se deve arriscar numa operação também é crucial. Ao mesmo tempo, o trader deve também definir o período de tempo para a análise e os sinais ou indicadores específicos a utilizar.
Passos a seguir para o backtesting de uma estratégia de negociação
Embora o backtesting manual possa exigir tempo, ajuda os traders a compreenderem profundamente a sua estratégia.
1 Criar uma folha de cálculo ou diário de trading
Deve-se começar por desenvolver uma folha para registar detalhes importantes de trades simulados. Elementos típicos incluem data, preço de entrada, ativo ou mercado, nível de stop-loss, direção do trade (short ou long), percentagem de risco, nível de take-profit, lucro ou prejuízo (PnL) e potencial de recompensa. Manter estes dados tão detalhados ajuda a detetar padrões no trading, bem como os resultados.
2 Definir regras para a estratégia
O próximo passo é selecionar uma estratégia que tenha condições claras. Por exemplo, uma estratégia clássica de trading técnico tem em conta os sinais de death cross e golden cross. Pode incluir a compra quando a média móvel de 50 dias ultrapassa a média móvel de 200 dias, indicando um golden cross. Pelo contrário, pode incluir a venda quando ocorre o cenário oposto, um death cross. Os sinais em causa são utilizados para detetar mudanças de tendência no longo prazo.
3 Implementação da estratégia em dados históricos
Depois, o trader precisa de se deslocar até ao ponto inicial do período de negociação selecionado. A partir daí, o trader deve continuar a avançar dia após dia para registar trades no momento em que as condições da estratégia são cumpridas. Por exemplo, um sinal de compra perto de $5,400 e um sinal de venda perto de $9,200. Aos traders é aconselhado a registar cada um dos trades na folha de cálculo juntamente com o resultado.
Cálculo de perdas e lucros
Após registar os trades, o passo seguinte é o cálculo dos resultados globais. O trader verá quais dos trades deram ganhos e quais geraram perdas.
Avaliar os resultados do backtesting
Apenas executar um backtesting não é suficiente, pois o trader precisa de analisar os resultados de forma adequada. Os traders avaliam frequentemente vários indicadores críticos para compreender a eficiência de uma estratégia.
Drawdowns e volatilidade
Isto mede a flutuação de uma estratégia ao longo do tempo. Uma estratégia lucrativa que, no entanto, também resulte em perdas significativas no meio do caminho pode revelar-se demasiado arriscada.
Retornos anualizados
Este indicador mostra a extensão dos ganhos da estratégia numa média anual. Ajuda a comparar de forma objetiva estratégias diversas.
Exposição de capital
Isto evidencia a quantidade de capital necessária para alocar à estratégia.
Preços médios de saída e entrada
A análise dos preços de execução em média ajuda a determinar se as condições do mercado ou a derrapagem (slippage) podem influenciar o desempenho no mundo real.
Rácio win-loss
O rácio em causa revela o número de trades que terminam com lucro versus perda. Note-se, no entanto, que algumas estratégias eficazes têm um grande número de trades vencedores, mas uma taxa de vitória reduzida.
Refinamento e testes em avanço
Depois de obter resultados promissores num backtest, os traders frequentemente otimizam ou refinam a sua estratégia. Isso inclui ajustar variáveis diversas como níveis de stop-loss, timeframes ou definições de indicadores para melhorar o desempenho. No entanto, quando uma estratégia fica demasiado ajustada aos dados históricos, pode falhar nas condições de trading reais. Lidar com isso exige que os traders avancem para a fase seguinte, que é o paper trading ou testes em avanço. Isto envolve a implementação da estratégia em dados de mercado reais, sem exigir fundos reais. Ajuda os traders a verificar se o sistema opera de acordo com as expectativas em condições de mercado em tempo real.
Conclusão
Em conclusão, o backtesting é um passo essencial para construir estratégias fiáveis de trading de cripto. Ao analisar dados históricos, os traders podem identificar pontos fortes, reduzir riscos e refinar a sua abordagem antes de comprometer capital real. Embora não garanta o sucesso futuro, combinar backtesting com otimização contínua e testes em tempo real pode melhorar significativamente a tomada de decisão e o desempenho de longo prazo no trading.
