หลายธนาคารในไต้หวัน "การเก็บรักษาเงินคริปโต" ถูกปฏิเสธคำขอ! การแจ้งเตือนลูกค้าเป็นอุปสรรค

รวมถึงธนาคารเอกชนและธนาคารออนไลน์บริสุทธิ์หลายแห่งในไต้หวัน ได้ดำเนินการเจรจากับ VASP ที่ร่วมมือกันเสร็จสิ้นในรอบปีที่ผ่านมา เพื่อเตรียมยื่นขออนุญาตทดลองดำเนินธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลกับคณะกรรมการกำกับดูแลการเงิน (FSC) แต่กลับถูกปฏิเสธซ้ำแล้วซ้ำเล่า เหตุผลของ FSC คือ “จำนวนบัญชีที่มีการเตือนมากเกินไป” ซึ่งธนาคารต้องลดระดับบัญชีเตือนอย่างมากก่อนจึงจะมีโอกาสผ่านการอนุมัติ

สถานการณ์ที่หลายธนาคารถูกปฏิเสธการยื่นขออนุญาต

ตามรายงานจากหนังสือพิมพ์工商時報 (Commercial Times) ระบุว่า ธนาคารเอกชนและธนาคารออนไลน์บริสุทธิ์หลายแห่งในรอบปีที่ผ่านมา ได้เจรจากับผู้ให้บริการ VASP ที่ร่วมมือกันไว้แล้ว เพื่อเตรียมยื่นขออนุญาตทดลองดำเนินธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลกับ FSC แต่กลับถูกปฏิเสธซ้ำแล้วซ้ำเล่า เหตุผลที่ FSC ให้คือ “จำนวนบัญชีที่มีการเตือนมากเกินไป” ซึ่งหน่วยงานกำกับดูแลกำหนดให้ธนาคารต้องลดระดับบัญชีเตือนลงอย่างมากก่อนจึงจะสามารถยื่นขอได้

แนวทาง “ต้องลดบัญชีเตือนก่อนจึงจะยื่นขอ” นี้ เป็นอุปสรรคที่ไม่เป็นธรรมต่อธนาคารที่มุ่งให้บริการในอุตสาหกรรมคริปโตอย่างเต็มที่ ธนาคารที่มีบัญชีเตือนจำนวนมากนั้น ส่วนใหญ่เป็นผลมาจากการให้บริการทางการเงินแก่กลุ่มอุตสาหกรรมคริปโตอยู่แล้ว เมื่อบัญชีเหล่านี้ถูกแจ้งเตือนหรือถูกระงับ การให้บริการของธนาคารก็จะเกิดการเตือนขึ้นด้วย แต่ไม่ได้หมายความว่าธนาคารมีปัญหาในตัวเอง แต่อยู่ที่ลักษณะอุตสาหกรรมที่ให้บริการเท่านั้น

แนวคิดของ FSC คือ หากบัญชีเตือนมีจำนวนมาก แสดงว่าระบบความเสี่ยงไม่ดีหรือเกี่ยวข้องกับกิจกรรมที่มีความเสี่ยงสูง จึงไม่อนุญาตให้ขยายขอบเขตธุรกิจคริปโตต่อไป แต่ปัญหาของธนาคารคือ หากต้องลดบัญชีเตือน ก็ต้องลดหรือถอนการให้บริการทางการเงินในกลุ่มคริปโต ซึ่งจะทำให้ขาดแรงจูงใจและฐานลูกค้าในการยื่นขออนุญาตดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลในอนาคต ความขัดแย้งระหว่าง “ต้องละทิ้งธุรกิจเดิมก่อนจึงจะยื่นขอธุรกิจใหม่” นี้ ทำให้ธนาคารอยู่ในสถานการณ์ที่ลำบาก

สามเกณฑ์หลักในการยื่นขออนุญาตดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัล

เกณฑ์บัญชีเตือน: ต้องลดจำนวนลงอย่างมากกว่าระดับ “เส้นแดง” ที่ FSC ไม่ได้ประกาศอย่างเป็นทางการ

ทุนและเทคโนโลยี: ต้องสร้างระบบเก็บรักษาแบบ cold wallet, HSM, ประกันภัย ฯลฯ ให้ครบถ้วน

คุณสมบัติทดลอง: แม้ได้รับอนุมัติ ก็เป็นเพียงการทดลองเท่านั้น ต้องมีการประเมินผลอีกครั้งหลัง 6 เดือน

KGI เป็นธนาคารแห่งแรกที่เปิดให้บริการและมีวงเงินเสี่ยงสูงสุด 2 ล้านดอลลาร์สหรัฐ

จนถึงปัจจุบัน FSC ได้อนุมัติให้ธนาคารพันธมิตรอย่าง Federal Bank, KGI Bank และ CTBC Bank เริ่มทดลองธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลอย่างเป็นทางการแล้ว รวมถึง Cathay United Bank ก็ได้รับอนุญาตให้เข้าร่วมด้วย โดยเน้นสินทรัพย์หลักคือ Bitcoin (BTC) และ Ethereum (ETH) เป็นหลัก ธนาคาร KGI ได้ประกาศเปิดให้บริการเป็นธนาคารแรกเมื่อวันที่ 5 กุมภาพันธ์ 2026 ซึ่งเป็นจุดสนใจในวงการ

โครงสร้างการดูแลรักษาของ KGI ใช้เทคโนโลยี cold wallet แบบออฟไลน์เต็มรูปแบบ รวมกับ HSM (Hardware Security Module) ซึ่งเป็นอุปกรณ์เก็บรักษาความปลอดภัยในระดับฮาร์ดแวร์ เพื่อให้แน่ใจว่าสินทรัพย์อยู่ในสภาพแยกออกจากกันทั้งในระดับกายภาพและเครือข่าย นอกจากนี้ KGI ยังเป็นธนาคารในไต้หวันที่ได้รับการประกันภัยสำหรับการดูแลสินทรัพย์ดิจิทัลเป็นแห่งแรก โดยนำกลไกประกันภัยระดับนานาชาติเข้ามาใช้ด้วย ผู้บริหารของ KGI คุณ林素真 เน้นย้ำว่า จะดำเนินธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลโดยยึดหลัก “มั่นคง ปลอดภัย และเป็นไปตามกฎระเบียบ”

ทั้งสามธนาคารที่ได้รับการอนุมัติ มีวงเงินเสี่ยงสูงสุดรวมประมาณ 2 ล้านดอลลาร์สหรัฐ (ประมาณ 65 ล้านนิวไต้หวัน) ระยะเวลาทดลอง 6 เดือน ในช่วงนี้ ต้องส่งรายงานการดำเนินงานครบถ้วนต่อ FSC รวมถึงด้านการควบคุมภายใน การป้องกันการฟอกเงิน และการจัดการข้อร้องเรียน วงเงินเสี่ยงสูงสุด 2 ล้านดอลลาร์สหรัฐนี้ ถือเป็นจำนวนที่ค่อนข้างอนุรักษ์นิยม หากคำนวณจากราคาบิทคอยน์ปัจจุบันที่ประมาณ 66,000 ดอลลาร์สหรัฐต่อบิทคอยน์ ก็สามารถดูแลได้ประมาณ 303 เหรียญเท่านั้น สำหรับตลาดคริปโตในไต้หวันที่มีมูลค่าหลายพันล้านดอลลาร์ การจำกัดนี้จึงเป็นเพียงสัญลักษณ์ของความระมัดระวังเท่านั้น

ระดับการทดลองที่เข้มงวดเช่นนี้ แสดงให้เห็นว่าหน่วยงานกำกับดูแลยังคงมีความระมัดระวังสูงต่อการดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลในเชิงพาณิชย์ ซึ่งเป็นเพียงการพิสูจน์แนวคิด (Proof of Concept) เพื่อทดสอบความสามารถของธนาคารในการดูแลรักษาสินทรัพย์คริปโตภายใต้การควบคุมอย่างเข้มงวด เพื่อเตรียมความพร้อมสำหรับการเปิดเสรีในอนาคต แต่การทดลองในระดับเล็กน้อยนี้ ก็อาจมีข้อจำกัดด้านความน่าสนใจทางธุรกิจของธนาคาร ซึ่งอาจเป็นเพียงการ “วางตำแหน่ง” และ “สะสมประสบการณ์” เท่านั้น

ความขัดแย้งของธนาคาร Yuanta ที่มี 97% ของเงินไหลเข้า-ออก แต่ยังไม่ได้ยื่นขออนุญาต

ในเดือนตุลาคม 2025 ธนาคาร Yuanta เปิดเผยว่า ธนาคารเป็นผู้รับผิดชอบเงินไหลเข้า-ออกของคริปโตในไต้หวันถึง 97% ซึ่งเป็นธนาคารหลักในตลาดการเงินคริปโตของไต้หวัน ในตลาด “Trust” เงินตราในคริปโต (Fiat-backed Trust) ก็มีส่วนแบ่งตลาดของ Yuanta เป็นอันดับหนึ่ง แม้จะมีปริมาณเงินไหลเข้า-ออกจำนวนมากเช่นนี้ แต่ Yuanta กลับยังไม่ได้ยื่นขออนุญาตทดลองธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลเลย

ความขัดแย้งนี้เป็นเรื่องน่าขันอย่างยิ่ง ในฐานะที่เป็นธนาคารที่มีส่วนแบ่งตลาดคริปโตสูงสุด (97%) ซึ่งเกือบจะเป็นการผูกขาดในตลาดนี้ Yuanta ควรมีแรงจูงใจและความสามารถในการยื่นขออนุญาตดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัล เพราะมีฐานลูกค้าและเทคโนโลยีอยู่แล้ว แต่ในทางตรงกันข้าม เนื่องจากมีส่วนแบ่งตลาดสูงสุด จึงอาจมีจำนวนบัญชีเตือนมากที่สุด (เพราะให้บริการแก่ลูกค้าคริปโตจำนวนมาก) ซึ่งเป็นอุปสรรคต่อการผ่านเกณฑ์ของ FSC

ในทางเลือกของ Yuanta อาจต้องตัดสินใจระหว่าง การรักษาส่วนแบ่งตลาด 97% และรับความเสี่ยงที่จะไม่สามารถยื่นขออนุญาตดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัลได้ หรือ การลดการให้บริการทางการเงินในกลุ่มคริปโตเพื่อให้ผ่านเกณฑ์และได้ใบอนุญาต ซึ่งแต่ละทางเลือกก็มีข้อดีข้อเสียต่างกัน การรักษาสถานะเดิมหมายถึงการไม่รับรายได้ใหม่จากธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัล แต่ยังคงรักษาฐานลูกค้าเดิมไว้ ส่วนการปรับลดหรือถอนการให้บริการเพื่อให้ได้ใบอนุญาต ก็อาจสูญเสียลูกค้าและรายได้เดิมไปบ้างเช่นกัน ปัจจุบัน Yuanta เลือกที่จะรักษาสถานะเดิม เพราะประเมินแล้วว่าผลตอบแทนจากธุรกิจเดิมมีความแน่นอนสูงกว่าความไม่แน่นอนของธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัล

ปัญหาการเติบโตของบัญชีเตือนจาก 66,000 เป็น 150,000 รายในสองปี

ตามข้อมูลของ FSC จำนวนบัญชีเตือนในธนาคารต่าง ๆ ของไต้หวัน เพิ่มจาก 66,000 รายในต้นปี 2022 เป็น 150,000 รายในต้นปี 2024 ซึ่งเพิ่มขึ้นกว่าเท่าตัวในสองปี และในปี 2024 เองก็มีการเพิ่มขึ้นอีกกว่า 30,000 ราย ทำสถิติสูงสุดในประวัติศาสตร์ อย่างไรก็ตาม ตั้งแต่เดือนมกราคม 2025 เป็นต้นมา FSC ได้ดำเนินมาตรการ “ควบคุมรายเดือน” หากบัญชีเตือนของธนาคารเกินกว่าร้อยละของจำนวนเงินฝากหรือเกินกว่าค่าเฉลี่ยของอุตสาหกรรม ก็จะถูกจัดอยู่ในกลุ่มเฝ้าระวัง ซึ่งทำให้การเติบโตของบัญชีเตือนชะลอลงอย่างมีนัยสำคัญ

การเพิ่มขึ้นจาก 66,000 เป็น 150,000 ราย เป็นผลมาจากการแพร่ระบาดของอาชญากรรมทางไซเบอร์และการฉ้อโกงในวงกว้าง บัญชีเตือนคือบัญชีที่ถูกแจ้งเตือนหรือถูกตรวจสอบว่ามีส่วนเกี่ยวข้องกับกิจกรรมผิดกฎหมาย เช่น การฟอกเงิน การฉ้อโกง เมื่อบัญชีถูกจัดเป็นบัญชีเตือน ก็จะถูกระงับการใช้งานทันที ซึ่งจำนวน 15,000 รายนี้ เป็นเพียงส่วนหนึ่งของปัญหาเท่านั้น เพราะยังมีบัญชีที่ไม่ได้ถูกแจ้งเตือนหรือถูกตรวจสอบอีกมาก

ในเดือนกันยายน 2025 จำนวนบัญชีเตือนครั้งแรกที่ลดลงเป็นผลมาจากการนำ AI เข้ามาช่วยในการตรวจจับและป้องกันการฉ้อโกงของธนาคารต่าง ๆ ซึ่งผู้บริหาร FSC คุณ彭金隆 กล่าวว่าการนำ AI มาใช้ช่วยลดจำนวนบัญชีเตือนได้สำเร็จ แต่ก็เกิดปัญหาใหม่ เช่น การถูกล็อคบัญชีเงินเดือน ค่าธรรมเนียมการเรียน การชำระเงินบ้าน ฯลฯ ซึ่งสร้างความไม่พอใจให้กับประชาชนอย่างมาก เพื่อแก้ไขปัญหานี้ FSC ได้เสนอแนวทางปรับปรุง 4 ด้าน ได้แก่ การปรับปรุงความแม่นยำของโมเดล AI การตั้งสายด่วนปลดล็อค 24 ชั่วโมง การนำระบบจัดระดับความเสี่ยง และการแชร์กรณีศึกษาระหว่างธนาคารผ่านสมาคมธนาคาร

ความท้าทายของกฎหมายในปี 2026 และช่วงเปลี่ยนผ่าน

ปัจจุบัน ร่างพระราชบัญญัติ (กฎหมาย) เกี่ยวกับบริการสินทรัพย์ดิจิทัลของไต้หวัน ได้ส่งให้สำนักนายกรัฐมนตรีพิจารณาแล้ว คาดว่าจะประกาศใช้เป็นกฎหมายเต็มรูปแบบภายในปลายปี 2026 ซึ่งจะครอบคลุมทั้งการออก stablecoin การกำหนดกฎเกณฑ์สำหรับ VASP และการดำเนินธุรกิจของธนาคารในกลุ่มสินทรัพย์ดิจิทัล ในช่วงเปลี่ยนผ่านก่อนกฎหมายบังคับใช้เต็มรูปแบบ FSC จะใช้แนวทาง “โครงการทดลอง” ค่อย ๆ เปิดโอกาสให้ธนาคารเข้าร่วม แต่การตั้งเกณฑ์ “บัญชีเตือน” ก็ทำให้ธนาคารที่อยากสนับสนุนอุตสาหกรรมคริปโตต้องเผชิญกับความลำบาก

คำถามคือ จะลดการให้บริการทางการเงินในกลุ่มคริปโตเพื่อให้ผ่านเกณฑ์ หรือจะรักษาตลาดเดิมไว้ แต่ถูกกีดกันจากธุรกิจใหม่ คำตอบอาจต้องรอจนกว่ากฎหมายฉบับเต็มจะประกาศใช้และโครงสร้างการกำกับดูแลมีความชัดเจนมากขึ้น สำหรับอุตสาหกรรมคริปโตของไต้หวัน การเปิดให้ธนาคารเข้ามาในธุรกิจดูแลรักษาสินทรัพย์ดิจิทัล เป็นก้าวสำคัญสู่การเป็นไปตามกฎระเบียบและเข้าสู่กระแสหลัก หากการขัดขวางจากปัญหา “บัญชีเตือน” ยังคงอยู่ต่อไป ไต้หวันอาจล้าหลังประเทศคู่แข่งอย่างฮ่องกงและสิงคโปร์ ในเวทีระดับโลกด้านการกำกับดูแลคริปโต